<p>1 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 消费研究团队 &nbsp;头豹研究院 | 食品饮料系列概览 400-072-5588 &nbsp;2019 年 &nbsp;中国洋酒行业概览 &nbsp;报告摘要 洋酒通常指进口烈酒和经调制的利口酒、鸡尾酒。 当前洋酒在中国市场消费量远低于白酒，市场渗透 率仍较低。在洋酒文化的形成及发展、洋酒厂商的 大力营销等因素的推动下，中国消费者对洋酒的接 受程度正不断提高。2014-2018 年，中国洋酒市场 规模从 194.2 增长至 331.2 亿元。 未来五年， 随着 90 后、00 后饮酒群体数量的增加，“夜经济”的进一步 发展，中国洋酒市场还将保持持续增长。 &nbsp;热点一：洋酒文化的发展推动消费者消费习惯的养成 &nbsp;拥有海外生活经历的中国居民人数增多和“夜经济”的发 展推动了中国洋酒文化的发展。洋酒文化极大程度上满 足了年轻群体追求个性、乐于尝鲜的饮酒态度，推动 90 后、00 后群体对洋酒文化的认知度和认可程度不断提 高。当前，中国洋酒消费正呈现年轻化的趋势，随着低 端洋酒产品的普及和更多消费者洋酒饮用习惯的养成， 中国洋酒行业市场规模将不断增长。 &nbsp;热点二：洋酒厂商的营销推动洋酒消费者规模增长 &nbsp;中国洋酒市场集中度较高，超过 80%的市场份额被保乐 力加、路易威登-轩尼诗集团、帝亚吉欧、人头马君度、 百加得、三得利等国际洋酒巨头占据。这些酒商的大量 营销和市场推广不仅在短期内促进了特定酒品的销量增 长， 而且在营销的过程中培养一批较为忠诚的粉丝群体， 促使中国消费者洋酒消费习惯的养成，不断扩大市场影 响力及市场规模。 &nbsp;热点三：洋酒销售渠道的发展和演进促进洋酒销售 &nbsp;中国零售行业取得的巨大进步，推动了洋酒销售规模的 快速增长。中国洋酒经销网络发展经历了从点到面，从 单一到多样，从简单输出产品到输出服务及洋酒文化的 发展过程。 洋酒进口的合法化， 中国加入世界贸易组织、 电子商务的兴起和跨境电商的蓬勃发展， 对洋酒的进口、 流转和零售均起到了积极的推动作用。 &nbsp;194.2 205.5 &nbsp;221.1 &nbsp;279.3 &nbsp;331.2 &nbsp;401.7 &nbsp;462.8 &nbsp;524.8 &nbsp;592.0 &nbsp;657.7 &nbsp;0 100 200 300 400 500 600 700 2014 2015 2016 2017 2018 2019预测2020预测2021预测2022预测2023预测 亿元 中国洋酒行业市场规模（以销售额计），2014-2023年预测 中国 洋酒 行业市 场规 模（以 销售 额计 ） 年复合增长率 2014-2018年 14.3% 2018-2023年预测 14.7%李书昊 &nbsp;邮箱： csleadleo 分析师 &nbsp;行业走势图 &nbsp;相关热点报告 &nbsp; 食品饮料系列概览2020 年中国饮料酒行业概览 &nbsp; 休闲服务系列概览2019 年中国酒吧行业概览 &nbsp; 休闲服务系列深度研究 2019 年中国素食餐厅行业研 究报告 &nbsp; 2 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;目录 &nbsp;1 &nbsp;方法论 . 6 &nbsp;1.1 &nbsp;研究方法 . 6 &nbsp;1.2 &nbsp;名词解释 . 7 &nbsp;2 &nbsp;中国洋酒行业市场综述 . 8 &nbsp;2.1 &nbsp;中国洋酒行业定义及分类 . 8 &nbsp;2.2 &nbsp;中国洋酒行业发展历程 . 9 &nbsp;2.3 &nbsp;中国洋酒行业市场现状 . 11 &nbsp;2.4 &nbsp;中国洋酒行业产业链 . 13 &nbsp;2.4.1 &nbsp;上游分析 . 14 &nbsp;2.4.2 &nbsp;中游分析 . 16 &nbsp;2.4.3 &nbsp;下游分析 . 18 &nbsp;2.5 &nbsp;中国洋酒行业市场规模 . 20 &nbsp;3 &nbsp;中国洋酒行业驱动与制约因素 . 21 &nbsp;3.1 &nbsp;驱动因素 . 2 1 &nbsp; 3.1.1 &nbsp;洋酒文化的形成及发展 . 21 &nbsp;3.1.2 &nbsp;贸易环境的市场化和规范化程度不断提高 . 22 &nbsp;3.1.3 &nbsp;洋酒厂商的大力营销 . 24 &nbsp;3.1.4 &nbsp;销售场所及渠道的发展和演进 . 24 &nbsp;3.2 &nbsp;制约因素 . 2 6 &nbsp; 3.2.1 &nbsp;假冒伪劣产品持续扰乱市场 . 26 &nbsp;3.2.2 &nbsp;本土洋酒产品生产、创新能力弱 . 26 &nbsp; 3 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;4 &nbsp;中国洋酒行业政策及监管分析 . 27 &nbsp;5 &nbsp;中国洋酒行业市场趋势 . 29 &nbsp;5.1 &nbsp;国际洋酒巨头和中国本土烈酒企业加码中国洋酒市场 . 29 &nbsp;5.2 &nbsp;洋酒消费年轻化，低端产品线成为洋酒厂商竞争重点 . 30 &nbsp;5.3 &nbsp;调和酒的市场份额不断提高 . 31 &nbsp;6 &nbsp;中国洋酒行业竞争格局分析 . 32 &nbsp;6.1 &nbsp;中国洋酒行业竞争格局概述 . 32 &nbsp;6.2 &nbsp;中国洋酒行业投资企业推荐 . 34 &nbsp;6.2.1 &nbsp;烟台海市葡萄酒有限公司 . 34 &nbsp;6.2.2 &nbsp;青岛诗朗洋酒有限公司 . 36 &nbsp;6.2.3 &nbsp;广州市佳池酒业股份有限公司 . 38 4 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图表目录 &nbsp;图 2-1 洋酒分类（按制作工艺分） . 8 &nbsp;图 2-2 中国洋酒市场主流产品代表 . 9 &nbsp;图 2-3 中国洋酒行业发展历程. 10 &nbsp;图 2-4 中国洋酒消费量，2014-2018 年 . 12 &nbsp;图 2-5 主要洋酒品类增长情况. 13 &nbsp;图 2-6 中国洋酒行业产业链 . 14 &nbsp;图 2-7 全球洋酒主要品种产地. 15 &nbsp;图 2-8 保乐力加部分收购事件. 16 &nbsp;图 2-9 洋酒品牌商的经销体系. 17 &nbsp;图 2-10 中国洋酒品牌商客户年龄阶段 . 19 &nbsp;图 2-11 中国洋酒行业市场规模，2014-2023 年预测 . 20 &nbsp;图 3-1 经典影视作品中的洋酒剧照 . 22 &nbsp;图 3-2 中国洋酒市场贸易环境的发展及规范化进程 . 22 &nbsp;图 3-3 洋酒经典广告语 . 24 &nbsp;图 3-4 中国酒吧数量，2014-2018 年 . 25 &nbsp;图 3-5 部分洋酒打假事件 . 26 &nbsp;图 3-6 中国洋酒行业发展制约因素 . 27 &nbsp;图 4-1 中国洋酒行业相关政策. 29 &nbsp;图 5-1 中国烈酒公司创立的预调酒品牌 . 30 &nbsp;图 5-2 中外烈酒企业在中国洋酒市场的布局. 30 &nbsp;图 5-3 2018 年百龄坛、芝华士中国代言人. 31 &nbsp; 5 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 5-4 中国市场利口酒消费量，2014-2018 年 . 3 2 &nbsp; 图 6-1 中国洋酒行业企业竞争格局 . 33 &nbsp;图 6-2 烟台海市葡萄酒公司产品 . 35 &nbsp;图 6-3 青岛诗朗洋酒主要产品. 37 &nbsp;图 6-4 佳池酒业洋酒产品族谱. 39 6 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;1 方法论 &nbsp;1.1 研究方法 &nbsp;头豹研究院布局中国市场， 深入研究 10 大行业， 54 个垂直行业的市场变化， 已经积累 了近 50 万行业研究样本，完成近 10,000 多个独立的研究咨询项目。 &nbsp; 研究院依托中国活跃的经济环境，从食品饮料、消费、零售等领域着手，研究内容 覆盖整个行业的发展周期，伴随着行业中企业的创立，发展，扩张，到企业走向上 市及上市后的成熟期，研究院的各行业研究员探索和评估行业中多变的产业模式， 企业的商业模式和运营模式，以专业的视野解读行业的沿革。 &nbsp; 研究院融合传统与新型的研究方法， 采用自主研发的算法， 结合行业交叉的大数据， 以多元化的调研方法， 挖掘定量数据背后的逻辑， 分析定性内容背后的观点， 客观 和真实地阐述行业的现状， 前瞻性地预测行业未来的发展趋势， 在研究院的每一份 研究报告中，完整地呈现行业的过去，现在和未来。 &nbsp; 研究院密切关注行业发展最新动向，报告内容及数据会随着行业发展、技术革新、 竞争格局变化、政策法规颁布、市场调研深入，保持不断更新与优化。 &nbsp; 研究院秉承匠心研究， 砥砺前行的宗旨， 从战略的角度分析行业， 从执行的层面阅 读行业，为每一个行业的报告阅读者提供值得品鉴的研究报告。 &nbsp; 头豹研究院本次研究于 2019 年 10 月完成。 7 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;1.2 名词解释 &nbsp; 夜场：泛指夜晚时娱乐、休闲、放松的娱乐场所，包括酒吧、KTV、歌舞厅、夜总会、 会所、夜店等。 &nbsp; 酒吧：提供啤酒、葡萄酒、洋酒、鸡尾酒等酒精类饮料的消费场所。 &nbsp; 90 后、00 后：出生日期在 1990 后和 2000 年后的群体。 &nbsp; 利口酒： 又称香甜酒， 粤语称为力娇酒， 是一种使用蒸馏酒为原料的酒精饮料， 以水果、 坚果、草药、香料、花朵以及奶油增强酒水风味，通常由多种烈酒调和而成。 &nbsp; 蒸馏酒：乙醇浓度高于原发酵产物的各种酒精饮料，其制作原理为在小麦、马铃薯、高 粱等原材料中糖和淀粉经酵母发酵产生酒精后， 利用酒精的沸点 （78.5） 和水的沸点 （100）不同，将酒精用蒸馏的方式提取出来。 &nbsp; 陈年： 为了使酒达到更好的风味， 将酿好的酒放置于特制的容器内， 在特定的环境储存 一定的年份。 8 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;2 中国洋酒行业市场综述 &nbsp;2.1 中国洋酒行业定义及分类 &nbsp;洋酒是所有进口酒类的统称， 包括进口烈酒、 进口啤酒、 进口葡萄酒等。 为与进口啤酒、 葡萄酒等区分，本文的研究范围仅限于进口烈酒，包括白兰地、威士忌、伏特加、朗姆酒、 荷兰金酒和龙舌兰酒等。 部分以上述酒类作为基酒的配制酒， 如利口酒、 预调酒和鸡尾酒等 也在本文研究范围之内。 &nbsp;洋酒根据生产工艺可分为蒸馏酒和配制酒。 蒸馏酒指白兰地、 威士忌、 伏特加、 朗姆酒、 荷兰金酒和龙舌兰酒等通过蒸馏方式得到的品类。配制酒（调和酒）指在生产过程中，用一 种或多种酒精炼或综合再制所得的酒类，包括利口酒、英国金酒，或以其他烈酒为基酒，加 入果汁、 牛奶、 糖等其他材料， 搅拌或摇晃后形成的酒类， 如预调酒和鸡尾酒等 （见图 2-1） 。 &nbsp;图 2-1 洋酒分类（按制作工艺分） 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;中国洋酒行业市场集中度较高，国际洋酒巨头的明星产品在中国市场占据了超过 80% 的市场份额，覆盖了中国消费者大多数洋酒消费需求（见图 2-2） 。 &nbsp; 9 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-2 中国洋酒市场主流产品代表 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;2.2 中国洋酒行业发展历程 &nbsp;中国洋酒行业历史悠久， 发展至今可分为萌芽阶段、 起步阶段和发展阶段 （见图 2-3 ） ： &nbsp; 10 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-3 中国洋酒行业发展历程 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;（1）萌芽阶段（19 世纪末-1994 年） &nbsp;早在 19 世纪末，中国就大量进口洋酒，主要供应在华居住的外国群体消费。洋酒在近 现代的发展可分为 2 个阶段，晚清到新中国成立前，受到欧美西方文化的冲击，洋酒在上 海、广州、香港、台北等城市开设的酒吧、歌舞厅等娱乐场推广。1929 年后，南京政府收 回中国关税自主权并提高进口洋酒关税， 进口洋酒市场受阻， 洋酒市场长期处于供不应求的 状态。新中国成立后，受计划经济影响，中国洋酒的生产、进口和消费基本陷入停滞，直到 改革开放后，洋酒在中国恢复发展。 &nbsp;（2）起步阶段（1995-2012 年） &nbsp;改革开放后， 中国洋酒市场需求被迅速激活， 但洋酒市场的供应和消费主要局限于高收 入或政商群体。直至 1995 年，在当时 23 个国家部委联合提出“今后公宴不喝白酒改喝果 酒”的倡导后，洋酒行业才正式进入起步期。上世纪 90 年代，洋酒在中国一直是“高档” 和“时尚”的代名词，价格远高于多数国产白酒。随着洋酒热潮的兴起，洋酒在经济发达地 区的歌舞厅、 宴会等场景的渗透率不断提高， 广东作为改革开放前沿地带， 成为中国最大的 洋酒市场。这一阶段中国洋酒产品基本依赖进口，洋酒产业链和消费环境较为混乱，1996 年前， 仅有中粮及其下属单位才能进口洋酒， 市场供需极其不平衡， 导致大量洋酒通过走私 的形式进入中国， 洋酒市场存在大量假冒伪劣产品， 市场份额主要由高端白兰地等品牌占有。 &nbsp; 11 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;2000-2012 年，随着中国经济的快速发展，洋酒在内陆城市的渗透率不断提高，保乐 力加、 帝亚吉欧、 三得利等全球洋酒市场份额居前的洋酒集团陆续在中国建立子公司。 中国 经济快速增长促生大量商务需求和三公消费，中国洋酒行业进口量快速增长，2012 年中国 洋酒行业市场规模达到 160.4 亿元。 这一阶段中高档产品在酒类消费中仍具有重要地位， 但 低端产品逐渐流入中国市场。 酒吧、 迪厅代替夜总会成为重要的洋酒消费场所， 年轻群体消 费比例提高。洋酒线上渠道开始萌芽，2012 年开始，帝亚吉欧、保乐力加等国际酒商，开 始陆续以官方身份进驻以淘宝网和酒仙网为代表的电商平台。 &nbsp; 2000-2012 年间，中国洋酒生产规模有所提升，主流葡萄酒厂陆续研发白兰地产品， 但中国本土生产的洋酒市场竞争力极弱。 &nbsp;（3）发展阶段（2013 年至今） &nbsp;2012 年起， 中共中央陆续颁布 “八项规定” 、 “六项禁令” ， 逐渐加强对不合理三公消费 和商业贿赂的打击力度， 洋酒作为高档消费品和礼品受到较大影响。 人头马等高端洋酒品牌 在华销售额下滑均达到 10%-30%之间。 为应对高端产品线销量下滑的情况， 洋酒品牌加快 在中国市场推广中低端产品线的进度，但洋酒市场整体规模在 2014、2015 年仅维持 6%- 8%的个位数增长。 2016 年起， 在消费升级和新零售快速发展的背景下， 洋酒市场保持快速 增长。 此外， 面对日益增长的青年群体和低端市场需求， 传统酒厂加大低端产品的营销投入， 对中低端市场的关注度不断增加。 &nbsp;2.3 中国洋酒行业市场现状 &nbsp;2014-2018 年，中国市场洋酒消费量持续增长，但占中国酒品总消费量比例仍较低。 2014-2018 年，中国洋酒消费量由 13.6 万千升增长至 22.1 万千升，年复合增长率达到 13.0%，但在中国酒类总消费量中的占比仍不超过 1.5%。 （见图 2-4） 。 &nbsp; 12 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-4 中国洋酒消费量，2014-2018 年 来源：中国海关，头豹研究院编辑整理 &nbsp;线上线下、 经销直销多种销售渠道共同发展。 保乐力加、 LVMH(酩悦·轩尼诗-路易·威登 集团)、 帝亚吉欧集团、 人头马集团、 和百加得公司等国际知名品牌已在中国建立了子公司、 贸易公司或办事处， 利用其在中国的经销网络， 采用直销与经销并存的销售渠道模式进行经 营。在直销模式中，夜场、商超和线上销售是主要渠道，经销渠道面对的销售场景广泛，但 经销商展业区域通常具有一定地域性。 近年来各大酒商积极开拓线上渠道， 洋酒线上销售比 例不断提高，2018 年洋酒线上渗透率已达到 18.1%，并保持增长趋势。 &nbsp;白兰地是中国销量最好的洋酒品类，利口酒销量增速最快。2018 年中国白兰地销量达 到 17.3 万吨，在洋酒总消费量中的占比已超过 70%。鸡尾酒是酒吧等洋酒消费场所的主要 消费酒品，鸡尾酒的畅销带动了伏特加、朗姆酒、金酒、龙舌兰等调和用酒的数量增长（见 图 2-5 图 2-5 ） 。 &nbsp; 13 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-5 主要洋酒品类增长情况 来源：中国海关，头豹研究院编辑整理 &nbsp;2.4 中国洋酒行业产业链 &nbsp;酒类行业的市场核心参与主体通常为酒厂及品牌商， 所以产业链上游参与者为原材料供 应商、 设备供应商和其他服务提供商。 中游参与者是洋酒酒厂或品牌商， 下游是终端消费者。 但由于中国洋酒市场多数洋酒品类产品主要由海外进口， 中国洋酒产业链以贸易为主导， 市 场的参与主体为品牌商在华的销售公司或经销商。 中国洋酒行业产业链上游主体是中国及海 外酒厂，产业链中游涉及国际品牌商在华子公司、品牌经销商、贸易公司和连锁酒行，产业 链下游涉及中游参与者的销售渠道和消费者（见图 2-6） 。 &nbsp; 14 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-6 中国洋酒行业产业链 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;2.4.1 上游分析 &nbsp;中国洋酒行业上游参与者为中国及海外酒厂， 洋酒酒厂分布具有地域性。 在长达几百年 的发展过程中， 各洋酒品类酒厂在全球各地的分布格局已经形成， 新兴产地很难成为市场主 流的供应商， 洋酒的不同细分品类在全球均有细分的主要产区： （1） 白兰地酒厂主要集中于 北纬 40 度的黄金葡萄种植带； （2）威士忌酒厂主要分布在苏格兰、美国、爱尔兰、加拿大 和日本这五大主产地， 各产地的威士忌产品风味各具特色； （3） 由于原材料易获取且通常不 用进行陈年， 伏特加被全球各地酒厂广泛生产， 但伏特加酒厂主要的聚集地区有东欧、 北欧 和美国； （4） 朗姆酒酒厂主要分布在加勒比地区和英国过去的殖民地地区； （5） 金酒起源于 荷兰，由英国发扬光大，酒厂主要分布在西欧； （6）龙舌兰酒产地仅有墨西哥，原因为墨西 哥政府对龙舌兰酒采用原产地保护制度，因此其他国家和地区无法参与生产（见图 2-7） 。 &nbsp; 15 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;图 2-7 全球洋酒主要品种产地 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;多数酒厂自身没有种植园，但通过长期协议向农户采购酿酒原材料。 酿酒原材料、 发酵 环境、 水的软硬程度和酒厂所处的气候情况对酒品的口味具有重大影响， 所以传统酒厂通常 建造于原材料生产地， 通过与产地地区农户或农场达成合作协议， 建立长期的稳定供货关系。 酒厂的酿造和储存水平决定了酒的口感， 对于中高端洋酒而言， 洋酒的溢价主要来源于酒厂 的品牌效应，因而国际知名品牌在产业链中具有极强的议价能力。 &nbsp;洋酒行业 “马太效应” 明显， 大型酒厂或酒商通过不断兼收并购中小酒厂或大型竞争者， 取得地区市场准入地位或竞争优势。20 世纪 80 年代后，大量中小型酒厂被大型酒厂或者 国际洋酒巨头并购， 成为其产业链中的一部分。 以全球第二大洋酒集团保乐力加为例， 保乐 力加由潘诺公司和力加公司在 1975 年合并成立， 成立之后的不断进行各类酒品公司的兼收 并购， 其中较有影响力的兼收并购包括： （1） 在 1988 年收购爱尔兰威士忌品牌； （2） 1989 &nbsp;16 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;年收购澳大利亚第二大葡萄酒商奥兰多； （3）1993 年与古巴政府合作推广哈瓦那俱乐部品 牌，实质上取得了哈瓦那的品牌经营权； （4）2001 年整合芝华士和马爹利品牌； （5）2005 年收购多美公司； （6）2008 年收购绝对伏特加。2019 年 1-10 月，保乐力加又完成了 5 起 并购，产业版图不断扩大（见图 2-8） 。 &nbsp;图 2-8 保乐力加部分收购事件 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp;中国本土的洋酒酒厂较少，主要为白兰地酒厂，多由葡萄酒酒厂新建或改建而来。目 前 中国有生产白兰地能力的企业超过 30 家，但成规模的企业数量不足 10 家，主要参与者有 张裕、威龙、王朝、长城、莫高、中葡，目前在中国尚不存在较大规模的其他洋酒品类生产 商。 &nbsp;2.4.2 中游分析 &nbsp;中国洋酒行业中游市场集中度较高， 主要参与者为国际洋酒集团在华子公司、 品牌经销 商和贸易公司和连锁酒行。 &nbsp;（1）国际洋酒集团在华子公司：保乐力加、LVMH、帝亚吉欧、人头马、百加得、三 得利、 百富门这七家公司， 合计占据了超过 8 成的中国洋酒市场份额。 根据头豹研究院数据 显示， 中国市场份额排名前五的洋酒集团为保乐力加、 LVMH、 帝亚吉欧、 人头马和百加得， 这五家公司 2018 年中国营业额超过 130 亿元，是中国洋酒市场主要的供应商，而中国市 &nbsp;17 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; 报告编号19RI0771 &nbsp;场也已成为国际洋酒集团最重要的增长极之一。 &nbsp;（2） 中国本土贸易商和品牌经销商： 贸易商主要业务是将国外品牌产品进口到中国， 主要向中国境内的 B 端渠道提供洋酒货源， 少数贸易商也会通过自身线下销售终端或官网、 电商渠道进行洋酒零售； 经销商通常在一定区域内拥有营销网络， 并通过自身营销网络成 为洋酒公司、 贸易公司的地区代理。 贸易商和品牌经销商对中国洋酒行业的发展起到了至关 重要的作用， 对于营收规模相对较小， 在中国市场渠道能力较弱的国外洋酒品牌， 通常需通 过中国境内的贸易商和代理商进行展业。 &nbsp;（3）大型连锁酒行：大型连锁酒行通常拥有数十家到数百家不等的线下门店及官网或 垂直型网站等线上渠道。 严格意义上讲， 酒行既是中国洋酒行业产业链的中游， 又是产业链 的下游：采用经销模式向其他 B 端渠道供货的连锁酒行处于产业链中游，这类酒行几乎 不直接向 C 端消费者出售洋酒产品；直营模式下的连锁酒行是中国洋酒行业的产业链下 游， 这类酒行是国际洋酒集团的中国子公司的下游， 直接向 C 端消费者出售洋酒 （见图 2-9） 。 &nbsp; 图 2-9 洋酒品牌商的经销体系 来源：头豹研究院编辑整理 &nbsp; 18 &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp; &nbsp;</p>