中国建筑业2018年半年度报告.pdf

中国建筑业 2018 年上半年度报告 1 中国建筑业 2018 年上半年度报告 2 中国建筑业 2018 年上半年度报告 3 中国建筑业 2018 年上半年度报告 4 摘要 2018 年上半年，我国国内生产总值为 418961 亿元，按可比价格计算，同比增长 6.8%，比上年同期小幅回落 0.1 个百分点，继续保持了稳定增长。上半年，全国建筑业总产值 94790 亿元，与上年同期相比增长 10.4%。全国建筑业房屋建筑施工面积 104.7 亿平方米，同比增长 7.9%。 2018 年 1-4 月，我国对外承包工程业务完成营业额 2845.7 亿元人民币，同比增长 5%（折合 448.3 亿美元，同比增长 13.9%），新签合同额 3896.9 亿元人民币，同比下降 8.4%（折合 613.9 亿美元，同比下降 0.7%）。 2018 年 1-4 月，我国企业对“一带一路”沿线的 53 个国家合计非金融类直接投资 46.7 亿美元，同比增长 17.3%，占同期总额的 13.1%，主要投向新加坡、老挝、马来西亚、越南、印度尼西亚、巴基斯坦、泰国和缅甸等国家。 2018 年 1-6 月份，全国固定资产投资（不含农户） 297316 亿元，同比增长 6%，增速比 1-5 月份回落0.1 个百分点。从环比速度看， 6 月份固定资产投资（不含农户）增长 0.48%。其中，民间固定资产投资184539 亿元，同比增长 8.4%。 分地区看，东部地区投资同比增长 5.5%，增速比 1-5月份回落 0.2个百分点；中部地区投资增长 9.1%，增速回落 0.2 个百分点；西部地区投资增长 3.4%，增速回落 0.8 个百分点；东北地区投资增长 6.3%，增速提高 4.1 个百分点。 从细分行业看，上半年，基础设施投资（不含电力、热力、燃气及水生产和供应业）同比增长 7.3%，增速比 1-5 月份回落 2.1 个百分点。其中，水利管理业投资增长 0.4%，增速回落 3.5 个百分点；公共设施管理业投资增长 5.8%，增速回落 2.8 个百分点；道路运输业投资增长 10.9%，增速回落 3.9 个百分点；铁路运输业投资下降 10.3%，降幅收窄 1.1 个百分点。 上半年，全国房地产开发投资 55531 亿元，同比名义增长 9.7%，增速比 1-5 月份回落 0.5 个百分点。其中，住宅投资 38990 亿元，增长 13.6%，增速回落 0.6 个百分点。住宅投资占房地产开发投资的比重为70.2%。房屋新开工面积 95817 万平方米，同比增长 11.8%。其中住宅新开工面积增长 15%。 根据统计局数据， 2018 上半年固定资产投资价格较去年同期上升 5.7 个百分点。其中，建筑安装工程成本、材料费、人工费、机械使用费、设备和工器具购置费同比增长 7.6%、 10.2%、 4.0%、 2.3%、 1.3%。 上半年，各级政府深化“放管服”，迎来“啃骨头式”改革，建筑业相关的政策频出。 2018 年政府工作报告中工程建设项目审批时间压减一半，工程担保制度、建筑工人实名制、取消劳务资质、告知承诺制度等相关通知，为建筑业的发展指明方向。 建筑企业在改革进行中保持韧性和稳健姿态：坚持践行“走出去”战略、 PPP 不断为改革注入活力、推动数字中国、建筑信息化进程，深化“ BIM”等新兴技术。 回顾建筑业上半年发展动态，洞察宏观政策，建筑企业如何面对机遇和挑战，展望 2018 年经济“下半场”，机遇与挑战同在， 面对国内固定资产投资增速放缓、劳动力等资源要素成本上升、市场竞争日趋激烈。同时，新技术、新工艺的推广应用为建筑业转型升级带来新的生产方式和技术。 建筑业的未来是建筑业工业化、信息化的未来，在项目上实现精细化管理、集约化经营，是实现企业走向可持续发展的 必经之路。在新的 竞争环境下，建企应找准定位、转变生产方式、坚持技术创新、坚持信息化道路。 BIM 技术 可以帮助建企将工程实体成功创建成具有多维度结构化的数据库的工程数字模型，中国建筑业 2018 年上半年度报告 5 将给施工企业项目精细化管理、企业集约化管理和企业的信息化管理带来强大的数据支撑和技术支撑，突破了以往传 统管理技术手段的瓶颈，从而带来项目管理革命与行业竞争优势的提升， 在竞争中加速变革，转型升级重新出发！ 中国建筑业 2018 年上半年度报告 6 目录 1. 上半年建筑业发展情况 .7 1.1 建筑业稳中向好态势趋向明显 . 7 1.2 新签合同额继续上涨 . 7 1.3 对外承包工程业务略有增长 . 8 1.4 7 家中国建企入围世界 500 强，表现喜忧参半 . 9 1.5 2017 年上市建企业绩稳定增长，盈利持续提升 . 10 2. 基础设施投资增速放缓，固定资产投资平稳增长 . 13 2.1 基础设施投资增速不振 . 13 2.1.1 铁路建设投资不足 . 14 2.1.2 公路水路交通建设小幅下跌 . 14 2.1.3 水利建设持续下滑 . 15 2.2 房地产开发投资放缓 . 15 2.3 固定资产投资价格小幅上涨 . 16 2.4 民间固定资产投资活力增强 . 16 3. 上半年度宏观政策与资讯风向 . 18 3.1 行业综合发展规划及政策 . 18 3.2 重要区域规划 . 20 3.3 细分领域投资政策与规划 . 21 3.4 其他 . 21 4. 上半年建企战略行动 . 25 4.1 业务布局新趋势 . 25 4.1.1 海外布局 . 25 4.1.2 PPP . 26 4.2 战略联盟 . 28 4.2.1 政企合作 . 28 4.2.2 银企合作 . 29 4.2.3 产学研合作 . 29 4.2.4 投融资 . 29 4.3 新兴技术应用潮 . 30 5. 2018 年下半年建筑业发展预测 . 31 5.1 基建投资延续平稳态势 . 31 5.2 国际工程景气度向上 . 31 5.3 装饰行业迎来政策利好 . 31 5.4 小结 . 32 中国建筑业 2018 年上半年度报告 7 乍暖还寒，建筑业需破局出击 中国建筑业 2018 年 上半年度 报告 1. 上半年 建筑业发展情况 1.1 建筑业稳中向好态势趋向明显 2018 年 7 月 16 日，国家统计局发布了 2018 年上半年度国民经济数据。今年 1-6 月，国民经济延续总体平稳、稳中向好的发展态势，结构调整深入推进，新旧动能接续转换，质量效益稳步提升，经济迈向高质量发展起步良好。 上半年国内生产总值 418961 亿元，按可比价格计算，同比增长 6.8%。分季度看，一季度同比增长 6.8%，二季度增长 6.7%，连续 12 个季度保持在 6.7%-6.9%的区间。分产业看，第一产业增加值 22087 亿元，同比增长 3.2%；第二产业增加值 169299 亿元，增长 6.1%；第三产业增加值 227576 亿元，增长 7.6%。 上半年 全国建筑业总产值为 94790 亿元，与 上年同期相比增长 10.4%，增速自 2015 年跌入谷底后，稳步提升，自 2017 年第一季度开始，增幅维持在 10%以上。 全国建筑业房屋建筑施工面积 104.7 亿平方米，同比增长 7.9%。 数据来源：国家统计局；图表制作：鲁班咨询 1.2 新签合同额继续上涨 2018 年上半年，建筑业新签合同额 117401.92 亿元，同比增长 9.4%，实现平稳增长。自 2013 年第二季度开始，新签合同额增速持续下滑， 2015 年第二季度跌至 -8.9%。随后，受国家密集如雨的行业政策刺激，行业新签合同额强势上涨，增速恢复至 8%以上。对于建筑业和建筑企业来说，建筑业新签合同额是企0.05.010.015.020.025.030.00500001000001500002000002500002011年Q12011年Q22011年Q32011年Q42012年Q12012年Q22012年Q32012年Q42013年Q12013年Q22013年Q32013年Q42014年Q12014年Q22014年Q32014年Q42015年Q12015年Q22015年Q32015年Q42016年Q12016年Q22016年Q32016年Q42017年Q12017年Q22017年Q32017年Q42018年Q12018年Q2图表标题 建筑业总产值（亿元 ) 建筑业总产值同比增速 (%) 2018 年上半年 ， 全国建筑业总产值为 94790 亿元，同比增长 10.4% 中国建筑业 2018 年上半年度报告 8 业未来一年建筑业产值规模和建筑企业营收规模的关键决定因素，新签合同额的持续上涨，有望保障未来一年建筑行业产值规模与建筑企业业绩持续增长。 数据来源：统计局；图表制作：鲁班咨询 2018年上半年，根据各大央企披露的最新数据，中国建筑累计新签合同额 12140 亿元，同比增长 1.60%；中国 铁建 新签合同总额约为人民币 6090.294 亿元，同比增长 10.39%；中国中铁公司新签合同额为人民币2578.33 亿元，完成年度新签合同额计划的 57.30%；葛洲坝公司新签合同额累计人民币 1199.16 亿元，为年计划新签合同额的 54.51%。从各大建筑央企国企来看，除中国 中国建筑（新签合同额数额大） 外，建筑企业新签合同额均迎来快速上涨。 1.3 对外承包工程业务略有增长 2018 年 1-4 月，我国对外承包工程业务完成营业额 2845.7 亿元人民币，同比增长 5%（折合 448.3 亿美元，同比增长 13.9%），新签合同额 3896.9 亿元人民币，同比下降 8.4%（折合 613.9 亿美元，同比下降 0.7%）。 2018 年 1-4 月，我国企业对“一带一路”沿线的 53 个国家合计非金融类直接投资 46.7 亿美元，同比增长 17.3%，占同期总额的 13.1%，主要投向新加坡、老挝、马来西亚、越南、印度尼西亚、巴基斯坦、泰国和缅甸等国家。对外承包工程方面，我国企业在“一带一路”沿线国家新签对外承包工程项目合同 1010份，新签合同额 288.3 亿美元，占同期我国对外承包工程新签合同额的 47%，同比下降 9.5%；完成营业额242 亿美元，占同期总额的 54%，同比增长 27.7%。 -15.0-10.0-5.00.05.010.015.020.025.030.035.0050000100000150000200000250000300000图表标题 建筑业企业本年新签合同额 _累计值 (亿元 ) 同比增速（ %） 2018 年 1-6 月 ，建筑业新签合同额 117401.92 亿元，同比增长 16.4% 中国建筑业 2018 年上半年度报告 9 数据来源：商务部；图表制作：鲁班咨询 1.4 7 家中国建企入围世界 500 强，表现喜忧参半 2018 年 7 月 19 日，财富（中文版）发布了最新的世界 500 强排行榜，建筑业共有 11 家企业上榜。其中 中国建筑企业位居 7 席，其余法国企业 2 家，西班牙企业 1 家，日本企业 1 家。中国建筑行业发展迅速，排名较 2016 年大部分有所提升。前 100 名中，中国建筑股份有限公司列世界 500 强第 23 位 （较上年提升 1 位） ，中国铁路工程总公司位列第 56 位，中国铁道建筑总公司列第 58 位，太平洋建设集团列第 96位。建筑业其余上榜企业如下表所示： 表 1 2018 年财富世界 500 强排行榜建筑企业上榜名单 排名 上年排名 公司名称 2017 营业收入（亿美元） 2017 年营收增速 2017 利润（亿美元） 2017 利润增速 2017 净利率 国家 23 24 中国建筑工程总公司 1,560.71 8.00% 26.75 7.31% 1.71% 中国 56 55 中国铁路工程总公司 1,027.67 5.97% 11.70 26.60% 1.14% 中国 58 58 中国铁道建筑总公司 1,008.55 6.30% 13.09 9.80% 1.30% 中国 91 103 中国交通建设集团有限公司 794.17 12.25% 15.45 7.95% 1.95% 中国 96 89 太平洋建设集团 772.05 3.45% 31.44 -0.76% 4.07% 中国 182 190 中国电力建设集团有限公司 538.70 10.23% 9.47 -10.52% 1.76% 中国 226 227 万喜集团 463.02 8.25% 30.97 36.41% 6.69% 法国 284 281 西班牙 ACS 集团 393.38 6.34% 9.04 8.78% 2.30% 西班牙 307 300 法国布伊格集团 372.59 5.62% 12.23 50.99% 3.28% 法国 333 312 中国能源建设集团有限公司 350.48 3.30% 3.72 -11.71% 1.06% 中国 -30.0-20.0-10.00.010.020.030.040.050.00500100015002000250030002012年1-2月2012年1-5月2012年1-8月2012年1-12月2013年1-4月2013年1-7月2013年1-10月2014年1-2月2014年1-5月2014年1-8月2014年1-11月2015年1-3月2015年1-6月2015年1-9月2015年1-12月2016年1-4月2016年1-7月2016年1-10月2017年1-2月2017年1-5月2017年1-8月2017年1-11月2018年1-3月图表标题 对外承包完成营业额（亿美元） 对外承包新签合同额（亿美元） 完成营业额同比 (%) 新签合同额同比 (%) 2018 年 1-4 月，对外承包工程业务完成营业额 448.3 亿美元，新签合同额 613.9 亿美元 中国建筑业 2018 年上半年度报告 10 342 330 大和房建 342.62 5.68% 21.33 14.57% 6.23% 日本 数据来源： 财富官网 ；图表制作：鲁班咨询 喜：中国建筑企业年营业收入稳步增长 。 从上表来看，上榜的建筑企业共实现营业收入 7623.93 亿美元，同比增长 7.08%，平均营收为 693.08 亿美元。其中 9 家中国建企实现营业收入 6052.33 亿美元，同比增长 7.21%，平均营业收入为 864.62 亿美元。而外国上榜企业实现营业收入 1571.60 亿美元，同比增长6.58%，平均营业收入为 523.87 亿美元。从营收规模来看，中国的建筑企业平均营业收入是国外上榜建企的 1.65 倍。从营收增速来看，中国建筑企业的营收增长速度也要高于国外建筑企业。 优：中国建企盈利 能力令人堪忧，国外建企成本管控能力突出 。 上榜的建筑企业共实现利润 185.18亿美元，同比增长 12.5%，净利率为 2.43%，平均利润为 16.83 亿美元。在盈利能力上，中国企业和国外企业差距明显，中国建企净利率 1.84%，外国企业净利率为 4.68%。例如，中国建筑股份有限公司的营业收入是万喜集团（国外公司营业收入最高）的 3.37 倍（ 2016 年为 3.4 倍），但净利润仅为万喜集团的 86.4%（ 2016 年为 48.4%），可见，中国建企的成本管控虽然有一定的提升，但是与外国建筑的差距还很大，需要建筑企业修炼内功。 中 国建筑企业需借助信息化手段练好内功 。 真正的优势建筑企业，核心竞争力之一必然体现在企业级的成本管控能力上。如何掌控 1000 个大型项目的成本？成功的企业管控能力必然要基于和项目的信息对称能力。企业的转型升级必然需要一个数字神经系统，项目部数据、信息可以快速传输到总部，这样管理才能突破、精细管理才能实现。 在建企成本管控面临 大挑战的危机中， BIM 是实现项目精细化管理、企业集约化经营的最有效途径。企业级的 BIM 数据库可以和 ERP 管理系统结合，大大提升 ERP 和管理能力和实用价值。 BIM，作为基础工程数据的提供者，作为从工具级上升到项目级和企业级基础数据解决方案，能和 ERP、项目管理软件配合起来，为企业创造更多的价值。现在 BIM 的应用价值已经非常大，将来还会有更多的应用，每年都会有较多的 BIM 应用被研发出来，利用数字化的 BIM 模型实现全面提升项目的精细化管理和企业的集约化管理水，时机已经逐渐成熟。 要实现规模经济优势，国内大型建企一 定要在信息化实现突破，尽快普及应用 BIM 技术。一把手要把精力转到研究管理、研究信息化上来。利用信息化实现集约化经营，提升核心竞争力，建筑业利润率的提升指日可待 1.5 2017 年上市建企业绩稳定增长，盈利持续提升 2017 年 ， 由于 新疆城建重组， 上市 公司主体变更为 卓郎智能，主营业务也由建筑施工和房地产开发业务变更为智能化纺织成套设备及核心零部件的研发、生产和销售， 故将 新疆 城建从 鲁班咨询重点观察的 上市 建筑 企业 中 移除，至此变为 56 家。这 56 家 上市建筑企业覆盖铁路、房建、路桥隧道、水利、石化、其它、幕墙、装饰、钢结构九类细 分行业 ，是建筑各细分领域的“排头兵”， 能 较好 的反映建筑企业 发展 情况 。通过 分析这 56 家 上市建筑企业的 经营 数据 ，总结建筑行业 2017 年发展情况，探析建筑行业转型升级的新路径。 2017 年， 56 家上市建企营业收入达 41357.8 亿元，同比增长 8.19%，增幅较上年扩大 2.47 个百分点。2017年全国建筑业总产值 同比 增长率为 10.5%，上市建企的经营业绩仍略差于 建筑业整体业绩 。 从表 1 看 ，56 家 上市建筑企业 实现主营业务利润 4346.84 亿元 、净利润 1418.94 亿元，同比分别增长 19.2%、 15.96%；