2021中国金融科技企业首席洞察报告.pdf

2021 中国金融科技企业 首席洞察报告 2021中国金融科技企业首席洞察报告1 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 致辞 当 前全球迎来新一轮的科技革命和产业变革，各项新技术不断取得新突破， 对全球经济、产业体系及人类生活已经产生了广泛而深远的影响，金融科技 作为科技驱动的金融创新，已成为全球金融领域竞争与合作以及金融资源布 局的焦点。每一代人都有每一代人的使命，而发展和变革就是当今时代的主 题，每一个人都不能够置身事外。 全部金融业务都是金融科技的应用场景。实践表明，金融科技在提升金融服 务效率、便利人民群众日常生活等许多方面正发挥着积极的作用，但我们也 应清醒地看到，金融科技同样是一把双刃剑，使用不当也可能会引发风险。 因此，应对金融科技的综合影响进行客观分析、准确预判、科学治理，严防 “潘多拉盒子”被打开并诱发系统性金融风险。 中国互联网金融协会作为因应金融与科技深度融合趋势而诞生的全国性行业 自律组织，专门成立金融科技发展与研究专委会，旨在充分凝聚行业力量谋 事议事，为金融科技高质量发展提供研究支撑。此次协会金融科技发展与研 究专委会联合毕马威中国共同研究发布 2021 中国金融科技企业首席洞察报 告，立足当下，着眼未来，系统提炼来自中国金融科技市场第一线的真知 灼见，具有重要的现实意义和经济社会价值。 相信在金融管理部门、行业协会、从业机构、金融消费者等各方的持续共同 努力下，中国金融科技一定能够秉持守正创新、诚信经营、规范发展的理念， 为深化金融供给侧结构性改革、构建“双循环”新发展格局积极贡献力量。 杨 农 中国互联网金融协会 副秘书长 毕马威华振会计师事务所 特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 2 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 致 辞 新 冠疫情对世界经济带来了巨大冲击，但也显著地加快了数字化转型趋势。 根据毕马威2021年首席执行官展望动向调查 ，74% 的全球 CEO表示企业 的数字化运营与2020 年相比加速明显。在金融领域，对智慧银行、无接触支 付及其它金融科技服务的巨大需求，也促使金融业进一步加大对相关科技的 投入，金融科技取得了快速发展。 在人民银行“三年规划”、“十四五”规划等一系列政策的支持和指引下， 中国金融科技领域呈现蓬勃发展之势。特别是传统金融机构大力拥抱科技， 通过设立金融科技子公司、 设立金融科技专项基金等方式， 推进数字化转型 之路。未来随着金融科技应用场景的进一步丰富，我们希望金融科技可以更 好的助力金融机构服务实体经济，推进普惠金融、绿色金融等领域的发展。 当然，金融科技在不断创新的同时，也应关注其可能产生的风险。对于所有 金融市场参与者来说，应牢记金融活动应依法全面纳入监管，持牌经营，同 时处理好金融发展、金融稳定和金融安全的关系，确保金融科技创新在审慎 监管的前提下进行，牢牢守住风险的底线。 毕马威中国自2016年开始，已连续成功举办了五届中国领先金融科技企业的 评选，见证了一大批优秀金融科技企业的发展和壮大。 为帮助各界更好地了 解金融科技行业发展的现状和未来趋势，毕马威中国此次联合中国互联网金 融协会金融科技发展与研究专委会，在审慎调研、深入研究地基础上联合发 布2021中国金融科技企业首席洞察报告 。希望报告中来自金融科技行业 第一线的真知灼见能为促进金融科技高质量发展尽绵薄之力！ 张楚东 毕马威中国 金融服务业主管合伙人 毕马威华振会计师事务所 特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 2021中国金融科技企业首席洞察报告3 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 摘要 随着人工智能 、大数据 、云计算等技术在金融行业的广泛应用, 科技对于金融的 驱动作用被不断强化, 创新型的金融产品和服务层出不穷，给金融产业链、 供应 链和价值链带来了深刻影响。 为全面掌握金融科技行业发展现状和未来趋势，深入了解金融科技企业贯彻落 实行业监管政策和服务金融机构情况 ， 中国互联网金融协会金融科技发展与研 究专委会联合毕马威中国开展专项调查， 面向全国范围内金融科技企业首席执 行官、 创始人或金融科技业务负责人发放调查问卷 ， 收集和分析来自金融科技 行业第一线的真知灼见。 本次调查问卷依托中国互联网金融协会和毕马威中国渠道发放， 自 2021年 6月 15日启动， 至 2021年 7月 5日结束， 共计回收214 份有效问卷样本 。 通过联合课 题组对问卷数据的归纳、整理和分析 ，并与2020 年有关调查数据进行比较 ， 最 终形成 2021 中国金融科技企业首席洞察报告。报告由受访企业基本情况 、 当前金融科技发展的十大特点、 金融科技未来十大发展趋势展望、金融科技行 业发展建议等主要部分构成。各章节的核心发现和主要观点包括： 受访企业基本情况 25% 综合金融科技 95% 城市集聚效应明显，京、沪、深位列前三。 95%的受访企业位于京津冀、粤港澳和长三 角城市群，其中绝大多数都位于北京、上海、 深圳、广州等一线城市。 企业成立年限分布平衡，新生企业活跃度 较高。65% 的受访企业成立5 年以上，18% 的企业成立10 年以上。同时，仍有超过三 分之一的受访企业成立年限为5 年以内。 受访企业位于京津冀、 粤港澳和长三角城市群 18% 65% 受访企业 成立5 年以上 受访企业 成立10年以上 23% 底层技术 信用科技 细分领域众多，综合金融科技、底层技术 和信用科技位列前三，分别占比25% 、 23%和10% 。 10% 4 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 摘要 当前金融科技发展的十大特点 01 金融科技企业对行业未来发展充满信心。 平均信心指数达 到 82分 ， 80-100分段的占比为 65%。 02 03 04 05 06 07 08 09 10 金融科技企业对行业 未来发展充满信心 银行业数字化转型走在前列 ， 资管业和保险业步伐加快。 根据受访企业综合打分 ， 银行业在金融科技的应用程度 和推进数字化转型的进度方面平均得分高于资管业和保 险业。 银行业数字化转型走在前列， 资管业和保险业步伐加快 金融机构与金融科技企业合作日趋紧密。 83%的受访企 业认为金融机构与金融科技企业的合作模式“ 非常紧密 ” 和“较为紧密”，且“已经有成熟的合作案例 ” 。 金融机构与金融科技企业 合作日趋紧密 金融科技领域投融资活动持续活跃 。PE&VC 仍是最主要 投资方，占比46 %；未对外融资企业和已上市企业的比 例今年大幅提高，分别占比22%和 15% 。 金融科技领域 投融资活动持续活跃 产品质量、 技术水平、创新程度是金融科技企业三大核 心竞争力 。 93%的受访企业将“ 服务或产品质量 ”列为 其客户最关心的因素，选择“技术 ” 的企业占比达62% 。 “ 产品创新程度” 取代 “ 售后或增值服务 ” 成为今年受 访企业认为客户最关心的第三大因素， 占比为 44%。 产品质量、技术水平、 创新程度是金融科技企业 三大核心竞争力 大数据、 人工智能 、 云计算为当前主要应用的核心技术， 分别占比83%、76%和50%。 大数据、人工智能、云计算为 当前主要应用的核心技术 金融科技企业研发费用占比仍有较大上升空间。 超半数 的受访企业（ 54%） 研发费用占比不足企业总成本的 40%。 金融科技企业研发费用占比仍 有较大上升空间 金融科技专利申请量和科技人才占比明显提高。 2021年 38%的受访企业拥有30项以上的专利，这一比例较2020 年高出 21个百分点； 78%的受访企业中科技人员占比超 过40%，较2020年上升20个百分点。 金融科技专利申请量和科技人 才占比明显提高 企业参与各类标准制定的积极性较高， 但国际标准参与 程度仍待提升 。 36%的受访企业参与国家标准和行业标 准制定； 32%参与行业协会和产业联盟的标准制定；而 参与国际标准制定的仅13% 。 企业参与各类标准制定的积 极性较高，但国际标准参与 程度仍待提升 缺乏复合型金融科技人才是当前金融科技企业面临的重 要挑战。 86%的受访企业认为“ 难以找到金融+ 科技复 合背景的人才”是目前人才方面所面临的最大挑战。 缺乏复合型金融科技人才 是当前金融科技企业面临 的重要挑战 2021中国金融科技企业首席洞察报告5 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 金融科技未来发展十大趋势展望 金融科技产业布局更加优化 ， 重点区域与城 市的集聚引领效应更加明显。 从区域布局看， 分别有 84%、 65%、 30%的受访企业将长三 角经济区 、 粤港澳大湾区、 环渤海经济区列 为其看好的首选或者次选的重点发展区域。 从城市布局看， 34%的受访企业选择北京作 为排名第一的重点发展城市 ， 上海 、 深圳位 列第二（27%）和第三位（ 24%） 。 金融科技产业布局更加优化，重 点区域与城市的集聚引领效应更 加明显 01 以人工智能、 大数据、 云计算 、 区块链（ 业 内亦称ABCD ）为代表的核心技术应用持续深 化 ， 隐私计算关注度快速提升。 其中 ， 67% 的受访企业将人工智能作为首选的核心技术； 有 47%的受访企业看好隐私计算未来能够在 金融科技行业发挥积极作用。 以人工智能、大数据、云计算、区 块链（业内亦称ABCD ）为代表的 核心技术应用持续深化，隐私计算 关注度快速提升 02 妥善解决数据安全和数据质量痛点成为金融 科技高质量发展的重要前提。 分别有 59%、 48%的受访企业认为， 数据安全和数据质量 问题是金融科技行业发展亟需解决的主要痛 点。 妥善解决数据安全和数据质量 痛点成为金融科技高质量发展 的重要前提 03 深耕技术是企业发展策略的重心， 加大研发 和人员投入是关键着力点。 “ 钻研技术 ， 增 强竞争力 ” 在今年的调研中一跃成为受访企 业未来3 -5年内最主要的发展策略 （ 64%） 。 在具体措施上， 加大研发投入 （ 61%） 、 培 养复合型人才（ 28%） 是未来金融科技发展 的两大着力点。 深耕技术是企业发展策略的重心， 加大研发和人员投入是关键着力点 04 完善农村金融基础设施成为金融科技助力乡 村振兴的重要切入点 。 发展农村供应链金融 平台 （ 70%） 、 建立惠农综合服务平台 （ 69% ） 、 建设 “ 三农 ” 信用信息平台 （ 67%） 等基础设施建设是未来金融科技在 乡村振兴方面排名前三的重要切入点。 完善农村金融基础设施成为金融 科技助力乡村振兴的重要切入点 05 6 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 摘要 促进金融科技与绿色金融深度融合需场景、 标准、人才、政策协同发力。仍需探索商业 可持续的落地场景（77% ）、缺乏绿色金融 科技方面标准（57% ）、缺乏金融科技与绿 色金融复合型人才（50% ）是当前绿色金融 科技面临的主要问题与挑战。 促进金融科技与绿色金融深度融 合需场景、标准、人才、政策协 同发力 06 金融科技助力养老金融和养老产业转型升级 方面具有广阔应用前景。超过50% 的受访企 业认为金融科技在养老金融领域应用前景非 常好或者较好。 金融科技助力养老金融和养老产业 转型升级方面具有广阔应用前景 07 金融科技创新监管工具和监管科技应用成效 彰显，行业自律日益重要。受访企业认为， 推动监管科技应用（66% ）、推出中国版 “监管沙盒”（61% ）、实施金融科技监管 标准规则（51% ）、金融科技产品和服务认 证（40% ）、行业自律管理（31% ）等是平 衡金融科技创新和风险方面的主要举措。 金融科技创新监管工具和监管 科技应用成效彰显，行业自律 日益重要 08 金融科技领域消费者保护措施进一步呈现多 元化、综合化特征。超过 90%的受访企业在 金融消费者保护方面采取了多元化举措。其 中，加强信息披露与产品公示（ 52%）、将 消费者保护融入公司发展战略（ 49%）、制 定明确的消费者保护制度体系（ 43%）、加 强数字金融知识普及与风险提示（43% ）等 是受访企业采取的排名前列的金融消费者保 护措施。 金融科技领域消费者保护措施进一 步呈现多元化、综合化特征 09 加快推动金融科技伦理治理体系建设渐成业 界共识。超过90% 的受访企业认为，推动金 融科技伦理治理体系建设很有必要，有助于 营造更加良性的行业生态。 加快推动金融科技伦理治理体系 建设渐成业界共识 10 2021中国金融科技企业首席洞察报告7 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 01 与时俱进地优化完善金融科技发展顶层规划。建议将金融 科技支持乡村振兴、 养老金融、 绿色金融等纳入新一轮金 融科技发展规划，充分发挥金融科技赋能作用 。 与时俱进地优化完善 金融科技发展顶层规划 金融科技行业六大发展建议 02 持续加强金融科技监管规则和工具体系建设。持续完善金 融科技监管标准规则；稳妥有序扩展金融科技创新监管工 具覆盖的机构、 业务和技术范围；持续增强监管科技和数 字化监管能力；推动金融科技伦理建设 。 持续加强金融科技监管规则 和工具体系建设 03 坚持强化金融科技创新应用的惠民利企导向。从建立惠农 综合服务平台、 推动农村信用体系建设等方面入手，丰富 农村普惠金融服务主体与产品；针对老年人、残疾人等特 殊群体需求， 让金融科技成果更好惠及广大人民群众；围 绕绿色经济活动需求和绿色金融业务难点， 促进金融科技 更好地服务绿色金融发展 。 坚持强化金融科技创新应用 的惠民利企导向 04 着力形成有国际竞争力的金融科技产业集群。建议从构建 中国金融科技产业国际竞争力的战略高度，依托区域经济 一体化战略和生态资源，在部分金融科技领先区域形成金 融机构和金融科技企业的良性联动和地理集聚，促进金融、 科技、产业良性互动。 着力形成有国际竞争力的金 融科技产业集群 05 健全开放、共赢、平衡的金融科技生态体系。积极支持通 过联合实验室等形式，加强关键共性技术研发和金融应用 项目攻关；支持政产学研多方合作参与甚至主导有关国际 标准规则研制；推动大型机构向中小机构输出风控、合规、 运营等数字化工具；支持中小机构依托行业协会、产业联 盟等平台，适度降低数字化转型成本；加强金融机构与金 融科技企业合作业务的审慎监管。 健全开放、共赢、平衡的 金融科技生态体系 06 继续发挥行业协会引导行业规范发展的作用。建议进一步 发挥行业自律在支撑配合行政监管、规范从业机构行为等 方面的积极作用，持续加强行业统计和风险监测体系建设， 精准开展金融消费者保护和政策宣贯，积极推进金融科技 国际双向交流合作。 继续发挥行业协会 引导行业规范发展的作用 8 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 摘要 2021中国金融科技企业首席洞察报告9 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 目录 中国金融科技企业首席洞察报告 1. 概述 10 2. 调研企业 基本情况 11 2.1 城市集聚效应明显，京、沪、深位列前三 11 2.2 企业成立年限分布平衡，新生企业活跃度较高 11 2.3 细分领域众多，综合金融科技、底层技术和信用科技位列前三 12 3. 当前金融科技发展的十大特点 13 3.1 金融科技企业对行业未来发展充满信心 13 3.2 银行业数字化转型走在前列，资管业和保险业步伐加快 14 3.3 金融机构与金融科技企业合作日趋紧密 15 3.4 金融科技领域投融资活动持续活跃 16 3.5 产品质量、技术水平、创新程度是金融科技企业三大核心竞争力 19 3.6 大数据、人工智能、云计算为当前主要应用的核心技术 20 3.7 金融科技企业研发费用占比仍有较大上升空间 21 3.8 金融科技专利申请量和科技人才占比明显提高 22 3.9 企业参与各类标准制定的积极性较高，但国际标准参与程度仍待提升 24 3.10 缺乏复合型金融科技人才是当前金融科技企业面临的重要挑战 25 4. 金融科技未来发展十大趋势展望 26 4.1 金融科技产业布局更加优化，重点区域与城市的集聚引领效应更加明显 26 4.2 以 ABCD为代表的核心技术应用持续深化，隐私计算关注度快速提升 28 4.3 妥善解决数据安全和数据质量痛点成为金融科技高质量发展的重要前提 29 4.4 深耕技术是企业发展策略的重心，加大研发和人员投入是关键着力点 30 4.5 完善农村金融基础设施成为金融科技助力乡村振兴的重要切入点 32 4.6 促进金融科技与绿色金融深度融合需场景、标准、人才、政策协同发力 33 4.7 金融科技助力养老金融和养老产业转型升级方面具有广阔应用前景 34 4.8 金融科技创新监管工具和监管科技应用成效彰显，行业自律日益重要 35 4.9 金融科技领域消费者保护措施进一步呈现多元化、综合化特征 36 4.10 加快推动金融科技伦理治理体系建设渐成业界共识 37 5. 金融科技行业发展建议 38 5.1 与时俱进地优化完善金融科技发展顶层规划 38 5.2 持续加强金融科技监管规则和工具体系建设 39 5.3 坚持强化金融科技创新应用的惠民利企导向 39 5.4 着力形成有国际竞争力的金融科技产业集群 39 5.5 健全开放、共赢、平衡的金融科技生态体系 40 5.6 继续发挥行业协会引导行业规范发展的作用 40 关于中国互联网金融协会金融科技发展与研究专委会 41 关于毕马威中国 42 联系我们 43 10 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 概述 金融科技以人工智能、大数据、云计算、区块链等新一代信息技术为关键驱动力， 助推数字化时代金融行业创新和可持续发展，已全面覆盖营销、风控、授信、投 顾、客服等主要金融业务流程，催生了移动支付、数字信贷、网络保险、数字理 财等一系列新型金融业务模式，给金融产业链、供应链和价值链带来了深刻影响。 随着 关于促进互联网金融健康发展的指导意见 金融科技 （ FinTech） 发展 规划 （ 2019-2021年 ） 等一系列顶层规划文件的落地实施 ，中国金融科技政策 环境和监管规则体系不断优化，行业守正创新、合规经营、规范发展的态势加快 形成，在助力健全具有高度适应性、竞争力、普惠性的现代金融体系方面发挥着 日益突出的作用。 国家“ 十四五” 规划和 2035年远景目标纲要明确将“ 稳妥发 展金融科技，加快金融机构数字化转型”作为深化金融供给侧结构性改革、构建 现代化经济体系的重要战略任务，为当前及今后一个时期金融科技高质量发展明 确了方向，提出了要求。 为全面掌握金融科技行业发展现状和未来趋势，深入了解金融科技企业贯彻落实 行业监管政策和服务金融机构情况，中国互联网金融协会金融科技发展与研究专 委会联合毕马威中国开展专项调查，面向全国范围内金融科技企业首席执行官、 创始人或金融科技业务负责人发放调查问卷，收集和分析来自金融科技行业第一 线的真知灼见。 本次调查问卷依托中国互联网金融协会和毕马威中国渠道发放，自2021 年 6月15 日启动，至2021年 7月5 日结束，共计回收214 份有效问卷样本。通过联合课题组 对问卷数据的归纳、 整理和分析， 并与 2020年有关调查数据进行比较， 最终形 成 2021 中国金融科技企业首席洞察报告 ， 以期为进一步优化完善中国金融 科技行业政策与监管、促进金融科技高质量发展提供第一手调研资料和研究参考。 1 概述 2021中国金融科技企业首席洞察报告11 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 调研企业 基本情况 城市集聚效应明显，京、沪、深位列前三 从受访企业城市分布来看，95% 的受访企业位于京津冀、粤港澳和长三角城市群， 其中绝大多数都位于北京、上海、深圳、广州等一线城市，这与2020 年调研结 果相似，表明一线城市在政策资源、人才聚集、市场需求等方面依然具有显著优 势。与此同时，杭州、成都、长沙、重庆、青岛、西安、苏州、武汉等城市也在 不断发力，吸引更多的金融科技企业入驻。 企业成立年限分布平衡，新生企业活跃度较高 从受访企业的成立年限看（图 1），65% 的受访企业成立5 年以上，18% 的企业 成立10年以上，这些企业的CEO 或创始人对行业现状与未来发展能够带来更加成 熟和丰富的洞见。在2020 年调研中，成立5 年以上受访企业的比例仅为 41%。同 时，仍有超过三分之一的受访企业成立年限为5 年以内，表明初创企业仍是金融 科技这一新兴行业中的重要力量。 2 图 1 受访企业成立年限分布 1 *所在机构成立时间？ 10年以上 18% 5-10年 47% 2-5年 31% 小于2 年 4% 1. 本报告图表中所列数据由于四舍五入可能加总不等于100。 12 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 25% 34% 23% 7% 10% 8% 8% 12% 8% 5% 6% 7% 6% 12% 5% 4% 7% 11% 2021 2020 综合金融科技 底层技术 信用科技 财富科技 支付科技 科技创新金融机构 保险科技 监管科技 其他 细分领域众多，综合金融科技、 底层技术和信用科技位列前三 从受访企业主要从事的业务领域来看， 2021年综合金融科技、底层技术和信用 科技位列前三，分别占比25% 、23% 和10% 。 2020年这一调查的前三位分别是 综合金融科技（34% ）、保险科技（12% ）和财富科技（12% ）。其中，底层 技术这一业务领域的占比从2020年的7% 跃升至2021 年的23% ，表明技术作为 行业主要驱动力的重要性得到进一步凸显。从政策层面看，多地出台了针对人工 智能、大数据、区块链等金融科技底层关键技术的支持措施，创新驱动发展和科 技自立自强的导向更加明显。长远来看，从底层技术领域寻求创新是行业避免底 层技术依赖、突破金融科技发展瓶颈的关键，有助于为中国金融科技企业参与国 际竞争与合作提供更加优异的技术条件。 2. 综合金融科技：涉及多技术领域、多金融行业的综合性金融科技企业，既有金融牌照同时也能进行技术输出；科技创新金融机构：科技创新型持牌金 融机构及传统金融机构设立的金融科技子公司；支付科技：数字支付领域的金融科技企业；信用科技：数字信贷领域的金融科技企业；保险科技：保险行 业的金融科技企业；财富科技：证券、基金、资管等领域的金融科技企业；底层技术：利用技术输出为金融机构（不限行业）提供解决方案但无金融牌照 的金融科技企业；监管科技：赋能金融监管和金融合规领域的金融科技企业。 图 2 受访企业主要业务领域 *主要涉及领域？ 2 调研企业基本情况 2021中国金融科技企业首席洞察报告13 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 当前金融科技 发展的十大特点 金融科技企业对行业未来发展充满信心 在今年的调研中，受访企业整体表示对行业未来发展非常有信心，平均信心指数 达到82分。其中，80 -100分段的占比为65% ，有25 家企业的打分为满分100 （图 3）。 3 图 3 企业对行业未来发展的信心指数 *您对当前业务领域的金融科技发展信心程度如何？打分区间 1-100 80-100分 65% 60-79分 32% 60分以下 3% 01 14 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 当前金融科技发展的十大特点 银行业数字化转型走在前列，资管业和保险业步伐加快 积极拥抱金融科技、加速数字化转型是金融机构在市场竞争中脱颖而出的关键抓 手。银行业作为金融业的主要组成部分，在推动数字化转型方面也走在前列。银 保监会数据显示，2020年，银行机构的信息科技资金总投入为2078 亿元，同比 增长20% 。这一特点在今年的企业调研中也得到了验证。根据受访企业的综合打 分，银行业在金融科技的应用程度和推进数字化转型的进度方面平均得分高于资 管业 3 和保险业（图 4）。 3. 包括证券、基金、理财、保险资管等细分行业。 图 4 金融行业金融科技和数字化的应用程度，1 -5分区间 3.8 2.9 2.8 2.1 3.5 2.7 2.8 2.1 0 1 2 3 4 银行业 资管业 保险业 其他 对金融科技的应用程度 推进数字化转型的进度 02 2021中国金融科技企业首席洞察报告15 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 图 5 对金融机构与金融科技企业合作情况的看法 *在当前市场上，您认为金融机构与金融科技企业的合作情况如何 ？ 较为紧密， 已有较为成熟的合作案例 71% 非常紧密， 拥有大量成熟的合作模式 12% 不是很紧密， 市面上的合作项目产品属于个别案例 17% 金融机构与金融科技企业合作日趋紧密 金融机构特别是中小金融机构想借助金融科技实现迭代和升级，与具有一定数据 和技术优势的金融科技企业开展合作是一条可行路径。近年来，金融机构与金融 科技企业的合作模式从单一的技术合作逐渐向数据、资产、基础设施等层面扩展。 本次受访企业中，83% 的企业认为金融机构与金融科技企业的合作模式“非常紧 密”和“较为紧密”，且“已经有成熟的合作案例”（图 5）。 03 16 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 当前金融科技发展的十大特点 金融科技领域投融资活动持续活跃 从投资来源看（图 6），PE&VC 仍是目前金融科技企业最主要的投资方（46% ）。 但与2020年相比，传统金融机构、互联网企业以及个人投资占比明显增加，表 明金融科技市场投融资活动持续活跃，特别是对于传统金融机构和互联网企业来 说，加强对金融科技企业的投资有利于快速提高其跨界业务整合能力和科技创新 能力，进一步增强市场竞争优势。 46% 53% 17% 13% 12% 10% 8% 6% 17% 18% 2021 2020 图 6 受访企业最大投资方 *最大投资方？ PE & VC 互联网企业 传统金融机构 个人资金 其他 04 2021中国金融科技企业首席洞察报告17 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 从融资轮次来看（图 7），今年受访企业中处于较早融资阶段（天使轮、A 轮、 B 轮）的企业占比为36% ，比2020年减少33个百分点，同时未对外融资企业和已 上市企业的比例大幅提高，分别占比22% 和15% 。从细分行业看，已上市企业 和IPO阶段企业中，综合金融科技类企业占比分别为53% 和40% ，表明该细分领 域发展较其他领域更加成熟。底层技术类企业发展迅速，从天使轮到IPO 阶段的 分布较为均衡。 图 7 受访企业融资轮次 *融资轮次？ 22% 3% 6% 12% 15% 32% 15% 25% 13% 13% 9% 8% 5% 3% 15% 4% 2021 2020 未对外融资 天使轮 A轮 B轮 C轮 D轮及以上 IPO阶段 已上市 18 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 当前金融科技发展的十大特点 从估值规模看（图 8），与2020年受访企业呈现出明显金字塔特征不同的是， 2021年的受访企业中估值规模在200亿以上的大规模企业明显增多。具体来看， 估值规模小于30亿的企业仍占据半壁江山，占比51% 。13% 的受访企业估值规 模在200亿以上，2020年这一比例仅为3% ，部分领域头部集聚效应有所增强。 总体而言，中小规模企业仍是金融科技市场的主体，同时大规模企业的行业引领 优势更加明显，金融科技市场竞争格局正逐步走向成熟。 图 8 受访企业估值规模（人民币元） 小于10亿 25% 10亿 - 30亿 26% 30亿 - 70亿 14% 70亿 - 200亿 8% 200亿以上 13% 暂未估值 14% 2021中国金融科技企业首席洞察报告19 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 产品质量、技术水平、创新程度是金融科技企业三大核心竞 争力 与去年调研一致的是，金融科技企业的客户对“服务或产品质量”及“技术”最 为关心。93% 的受访企业将“服务或产品质量”列为其客户最关心的因素，选择 “技术”的企业占比达52% 。“产品创新程度”取代“售后或增值服务”成为今 年受访企业认为客户最关心的第三大因素，占比为44% 。此外，受访企业认为客 户也很关心“产品价格”“隐私保护”等因素（图 9）。 图 9 金融科技企业客户最关心的因素 *请您对公司主要客户最关心的因素进行排序 （多选排序） 45% 27% 5% 18% 3% 37% 14% 19% 9% 6% 7% 11% 11% 20% 10% 14% 14% 0% 20% 40% 60% 80% 100% 服务或产品质量 技术 产品创新程度 价格 隐私保护 售后或增值服务 93% 52% 44% 37% 23% 22% 第一选项 第二选项 第三选项 服务或产品质量 技术 价格 产品创新程度 隐私保护 售后或增值服务 05 20 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 当前金融科技发展的十大特点 图 10 受访企业核心技术 *目前主要应用的核心技术？ 大数据、人工智能、云计算为当前主要应用的核心技术 与2020年相似，大数据、人工智能、云计算是当前金融科技企业主要应用的核 心技术（图 10）。这些研发起步较早、发展相对成熟的技术已被广泛应用在金 融科技的不同领域，技术应用效果也得到了市场认可。 83% 76% 50% 33% 9% 4% 3% 12% 06 大数据 人工智能 云计算 区块链 物联网 5G 虚拟& 强化现实 其他 2021中国金融科技企业首席洞察报告21 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司 相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 金融科技企业研发费用占比仍有较大上升空间 技术的升级和创新离不开金融科技企业在研发和科技人才方面的持续投入。研发 费用占比方面（图 11），与2020年相比，在疫情冲击下受访企业研发费用总体 上保持基本持平，但仍有较大上升空间。超半数的受访企业（ 54%）研发费用占 比不足企业总成本的40% ，而2020年这一比例为42% 。同时，研发费用占比超 过总成本60% 的企业占比为19% ，较2020年下降约8 个百分点。研发费用占比为 40%-60%的企业比例相对稳定，与2020年相比小幅下降4 个百分点。 图 11 研发费用占总成本的比例 *您公司当前研发费用占总成本的比例为？ 21% 7% 33% 35% 27% 31% 19% 27% 2021 2020 小于20% 20% - 40% 40% - 60% 大于60% 07 22 2021 毕马威华振会计师事务所( 特殊普通合伙) 中国合伙制会计师事务所，及毕马威企业咨询 (中国) 有限公司 中国有限责任公司，是与英国私营担保