2019年中国润滑油添加剂行业概览.pdf

1 报告编码19RI0404 头豹研究院 | 润滑油系列概览 400-072-5588 2019 年 中国润滑油添加剂行业概览 报告摘要 工业研究团队 润滑油添加剂是加入到润滑材料中的一种或几种化 合物， 在成品润滑油中的含量占比介乎 2%-35%之间。 润滑油添加剂可改变润滑油的物理及化学特性，提 高润滑油在机械系统中的效率并增强其性能，使其 可承受极端操作环境，降低燃料消耗。得益于中国 机动车保有量的不断增长以及工业制造规模的不断 扩大，润滑油添加剂的需求量巨大。中国润滑油添 加剂需求量已由 2014 年的 78.2 万吨增长至 2018 年 的 91.9 万吨， 年复合增长率达到 4.1%， 高于全球 1%- 2%的平均增速。 热点一：机动车保有量规模庞大，消费需求旺盛 热点二：高端装备制造业有利于带动整体加剂量的增长 热点三：发展多功能复合剂已成为研发新趋势 当前汽车在人们生活、生产中的作用越来越重要，根据 中国公安部交通管理局数据显示，中国机动车保有量由 2014 年的 2.6 亿辆上升至 2018 年的 3.3 亿辆， 年复合增 长率达到 5.5%。 在中国机动车保有量不断突破的趋势下， 车用润滑油产品的需求量呈现快速增长态势，可为中国 润滑油添加剂市场的长期发展提供强大驱动力。 伴随中国宏观经济的稳步增长，高端装备制造业开始兴 起。 2015 年， 中国国务院在 中国制造 2025 中提出要 大力培育和发展高端装备制造业，将高端装备制造业的 地位上升至国家战略地位，为航空航天、轨道交通、海 洋工程及智能制造行业的长期发展提供了制度保障，在 拉动市场对高性能、高品质润滑油需求增长的同时，也 将促进工业用润滑油添加剂整体加剂量的提高。 中国润滑油添加剂市场份额大部分被外资企业所占据， 对于本土润滑油添加剂企业来说，提高市场竞争力的最 佳途径是提高产品附加值，实现这一目标则需要从根本 上重视技术创新， 增加科研投入以及培养专业技术人才。 因此，根据市场需求改进配方，发展多功能复合剂已成 为研发新趋势。 文晗 邮箱： csleadleo 分析师 行业走势图 相关热点报告 工业机器人系列概览 2019 年中国并联机器人行业 概览 工业机器人系列概览 2019 年中国仓储物流机器人 行业概览 工业机器人系列概览 2019 年中国自动送货机器人 行业概览 2 报告编码19RI0404 目录 1 方法论 . 5 1.1 研究方法 . 5 1.2 名词解释 . 6 2 中国润滑油添加剂行业市场综述 . 9 2.1 中国润滑油添加剂行业定义与分类 . 9 2.2 中国润滑油添加剂行业发展历程 . 10 2.3 中国润滑油添加剂行业市场现状 . 12 2.4 中国润滑油添加剂行业产业链 . 12 2.4.1 上游分析 . 13 2.4.2 中游分析 . 14 2.4.3 下游分析 . 15 2.5 中国润滑油添加剂行业市场规模 . 16 3 中国润滑油添加剂行业驱动与制约因素 . 17 3.1 驱动因素 . 17 3.1.1 机动车保有量规模庞大，消费需求旺盛 . 17 3.1.2 高端装备制造业被提升至战略地位，有利于带动整体加剂量的增长 . 18 3.1.3 机动车污染物排放标准日趋严格，促使润滑油品质提升 . 18 3.2 制约因素 . 19 3 报告编码19RI0404 3.2.1 本土企业创新能力、资金流量不足 . 19 3.2.2 基础化工发展水平不高，与国外存在较大差距 . 20 3.2.3 产品结构性过剩问题严重 . 21 4 中国润滑油添加剂行业政策分析 . 21 4.1 行业利好与监管政策 . 21 5 中国润滑油添加剂行业市场趋势 . 23 5.1 发展多功能复合剂已成为研发新趋势 . 23 5.2 润滑材料对环境更加友好 . 24 5.3 从下游需求出发，增加自给率 . 24 6 中国润滑油添加剂行业竞争格局分析 . 25 6.1 中国润滑油添加剂行业竞争格局概述 . 25 6.2 中国润滑油添加剂行业典型企业分析 . 27 6.2.1 瑞丰新材料股份有限公司 . 27 6.2.2 锦州百特化工有限公司 . 29 6.2.3 无锡南方石油添加剂有限公司 . 30 4 报告编码19RI0404 图表目录 图 2-1 润滑油添加剂主要分类 . 10 图 2-2 中国润滑油添加剂行业发展历程 . 12 图 2-3 中国润滑油添加剂行业产业链分析 . 13 图 2-5 中国润滑油添加剂需求量，2014-2023 年预测 . 16 图 3-1 中国机动车保有量，2014-2018 年 . 17 图 3-2 中国机动车污染物排放标准 . 19 图 4-1 中国润滑油添加剂行业相关利好及监管政策 . 22 图 5-1 聚异丁烯的分类 . 25 图 6-2 瑞丰新材主要产品 . 28 5 报告编码19RI0404 1 方法论 1.1 研究方法 头豹研究院布局中国市场， 深入研究 10 大行业， 54 个垂直行业的市场变化， 已经积累 了近 50 万行业研究样本，完成近 10,000 多个独立的研究咨询项目。 研究院依托中国活跃的经济环境， 从石油化工、 汽车制造、 高端装备制造等领域着 手，研究内容覆盖整个行业的发展周期，伴随着行业中企业的创立，发展，扩张， 到企业走向上市及上市后的成熟期， 研究院的各行业研究员探索和评估行业中多变 的产业模式，企业的商业模式和运营模式，以专业的视野解读行业的沿革。 研究院融合传统与新型的研究方法， 采用自主研发的算法， 结合行业交叉的大数据， 以多元化的调研方法， 挖掘定量数据背后的逻辑， 分析定性内容背后的观点， 客观 和真实地阐述行业的现状， 前瞻性地预测行业未来的发展趋势， 在研究院的每一份 研究报告中，完整地呈现行业的过去，现在和未来。 研究院秉承匠心研究， 砥砺前行的宗旨， 从战略的角度分析行业， 从执行的层面阅 读行业，为每一个行业的报告阅读者提供值得品鉴的研究报告。 头豹研究院本次研究于 2019 年 6 月完成。 6 报告编码19RI0404 1.2 名词解释 ZDDP：Zinc Dialkyl Dithiophos Phate，即二烷基二硫代磷酸锌，一种性能优良的抗 氧抗腐剂。 乳化炸药：新型防水工业炸药，具有爆炸威力大、抗水性能好、施工效率高、有毒气体 含量少、贮存、运输使用安全等特点。 环烷酸铝：由环烷酸钠皂水溶液与硫酸铝水溶液反应制得的产物，黄色半固体粘稠物， 不溶于水，用于配置润滑剂。 硬质合金： 利用难熔金属的硬质化合物和粘结金属， 通过粉末冶金工艺制成的一种合金 材料。 内燃机：将燃料在机器内部燃烧放出的热能直接转换为动力的热力发动机。 “国六”污染物排放标准： 中国第六阶段机动车污染物排放标准， 由中国环境保护部和 国家质检总局联合发布，将于 2019 年 7 月 1 日正式实施。 聚异丁烯：由异丁烯聚合而成，具有优异的气密性、溶解性和耐化学品性。 烯烃：含有碳-碳双键的碳氢化合物，有机合成中的重要基础原料。 重烷基苯：生产十二烷基苯过程中的副产物，具有低温流动性好、凝固点低、抗磨性能 好的特点，可用于制成多种润滑油。 醇类：分子中含有跟烃基或苯环侧链上的碳结合的羟基的化合物，重要的醇有：甲醇、 乙醇、苯甲醇、乙二醇等。 溶剂精制：用萃取的方法除去原料（或半成品）中所含杂质和非理想组分的工艺过程。 溶剂脱蜡： 将润滑油原料通过溶剂稀释和冷冻， 使其中的蜡结晶析出， 从而降低润滑油 凝固点的工艺过程。 白土补充精制： 在一定温度下利用活性白土处理油料， 降低油品的残炭值及酸值 （或酸 7 报告编码19RI0404 度） ，改善油品颜色及安定性的工艺过程。 加氢工艺： 一定温度和氢压下， 通过催化剂的催化作用， 使原料油与氢气进行反应进而 提高油品质量或者得到目标产品的工艺技术。其主要包括加氢精制和加氢裂化技术。 异构脱蜡工艺： 处于氢气环境中的原料油在催化剂作用下， 正构烷烃发生异构化反应生 成异构烷烃，使之成为优质的润滑油基础油组分的工艺。 饱和烃：也称为烷烃，是开链的饱和链烃，分子中的碳原子都以单键相连，其余的价键 都与氢结合而成的化合物。 饱和烃的主要来源是石油和天然气， 是重要的化工原料和能 源物资。 抗乳化性：润滑油抵抗与水混合形成乳化液的性能。 齿轮箱：采用模块化设计，传动比覆盖范围广，分配精细合理，传动功率范围为 0.12 千瓦-200 千瓦。 非甲烷总烃：除甲烷以外的所有可挥发的碳氢化合物。 氮氧化物：只由氮、氧两种元素组成的化合物，如一氧化二氮、一氧化氮、二氧化氮、 三氧化二氮、四氧化二氮及五氧化二氮等。 催化转化器：汽车排气系统的一部分，利用催化剂的作用，将排气中的一氧化碳、碳氢 化合物及氮氧化物转换为对人体无害的气体的排气净化装置。 柴油碳微粒滤清器：用于捕捉收集柴油燃烧废气，并过滤碳微粒的机器。 润滑油脂：稠厚的油脂状半固体，用于机械的摩擦部分，起到润滑和密封的作用。 比表面积：单位质量物料所具有的总面积。 相对分子质量：化学式中各个原子的相对原子质量总和。 十二烷基酚：同分异构体的共混物，是制造抗氧化剂及润滑油添加剂的原料。 无灰分散剂： 以聚异丁烯为原料， 具有良好的清净性和低温油泥分散性， 能有效抑制低 8 报告编码19RI0404 温油泥的形成，可广泛用于调配汽车发动机油、铁路内燃机车用油、船用内燃机油、航 空发动机油、二冲程机油等内燃机油。 水杨酸盐：具有清净性和抗氧化性，可用于生产柴油机油清净剂。 9 报告编码19RI0404 2 中国润滑油添加剂行业市场综述 2.1 中国润滑油添加剂行业定义与分类 润滑油由基础油和添加剂两部分组成， 是目前用量最大、 使用范围最广的一种润滑材料。 基础油（如动植物油、矿物油、合成油等）是润滑油的主要成分，在成品润滑油的含量占比 介乎 65%-98%之间，其本身虽具备一定的润滑特性，但仍未达到直接使用要求，还需加入 不同功能的添加剂。 润滑油添加剂是加入到润滑材料中的一种或几种化合物， 在成品润滑油中的含量占比介 乎 2%-35%之间。润滑油添加剂可改变润滑油的物理及化学特性，提高润滑油在机械系统 中的效率并增强其性能，使其可承受极端操作环境，降低燃料消耗。 润滑油添加剂的应用范围广泛， 根据其性质可分为润滑油添加剂单剂和润滑油添加剂复 合剂（见图 21） ： （1）润滑油添加剂单剂是指具有单一特性的添加剂产品，包括清净剂、 分散剂、抗氧剂、粘度指数改进剂、降凝剂、抗腐剂、抗磨剂、摩擦改进剂和泡沫抑制剂等 九个主要类型和乳化剂、抗乳化剂、密闭剂、染色剂和气味掩盖剂等其他类型； （2）润滑油 添加剂复合剂是由不同的润滑油添加剂单剂根据一定比例配置而成，具备更佳的综合性能。 常见的润滑油添加剂复合剂包括内燃机油复合剂、齿轮油复合剂及液压油复合剂等。 10 报告编码19RI0404 图 2-1 润滑油添加剂主要分类 来源：头豹研究院编辑整理 2.2 中国润滑油添加剂行业发展历程 20 世纪 30 年代前，发动机功率小，发动机润滑油中较少使用添加剂（见图 2-2） 。20 世纪 30 年代后，全球汽车工业开始兴起，发动机逐渐向大功率的方向发展，换油期逐渐延 长，使用无添加剂的润滑油容易产生磨损、腐蚀和断裂问题，最终导致机电材料失效、设备 损坏。1935 年，美国的开特皮勒公司和加利福尼亚研究公司共同展开了对润滑油添加剂的 研究， 顺利开发出加入了环烷酸铝的润滑油产品。 20 世纪 40 年代初， 由于发动机功率的提 高， 润滑油氧化产生的酸会腐蚀合金轴承材料， 美国科学家对此进行了大量研究， 成功筛选 出抗氧化效果较好的 ZDDP （抗氧抗腐剂） ， 可对硬质合金形成有效保护。 20 世纪 50 年代， 润滑油添加剂已经在国外取得较大发展， 添加剂在内燃机油以及工业动力设备用油中得到了 11 报告编码19RI0404 应用。 中国润滑油添加剂行业起步较晚，20 世纪 50 年代末期，中国对润滑油添加剂的系统 性研发才正式开启。 20 世纪 60 年代， 中国大力发展用于内燃机油的添加剂， 相继建成清净 剂和抗氧抗腐剂工业装置。到 20 世纪 70 年代末，中国润滑油添加剂生产能力已有明显提 高， 基本能适应国内油品的需要。 20 世纪 80 年代， 中国继续组织相关科研机构开展对添加 剂新品种的开发， 同时通过学习和吸收国外先进技术， 进一步扩大了添加剂生产能力。 到20 世纪 80 年代末，中国润滑油添加剂已有 10 大类近 160 多个品种，在产品数量上已达到与 国际水平， 但在质量上仍有一定差距。 20 世纪 90 年代之前， 中国润滑油添加剂市场几乎被 单剂占据， 之后经过五年计划的集中攻关， 中国展开了对复合剂的开发工作， 逐渐开发出可 用于生产汽油机油、柴油机油、齿轮油及压缩机油的润滑油添加剂复合剂。 2001 年，中国加入世界贸易组织后，为抓住中国润滑油市场良好的发展机遇，外资润 滑油添加剂企业陆续进入中国， 在中国成立了子公司或者合资公司， 引发了激烈的市场竞争。 随着中国汽车、工业设备、钢铁、电力等行业的快速发展，市场对润滑油的需求大幅增长。 2003 年，中国润滑油消费量达 400 万吨，销售收入超过 300 亿元人民币，中国成为仅次 于美国的全球第二大润滑油消费市场。 此后， 在中国汽车工业高速发展的带动下， 市场对润 滑油添加剂的需求持续攀升，车用润滑油逐渐成为润滑油添加剂最主要的应用领域。 12 报告编码19RI0404 图 2-2 中国润滑油添加剂行业发展历程 来源：头豹研究院编辑整理 2.3 中国润滑油添加剂行业市场现状 近年来， 在中国机动车保有量不断增长及高端装备制造业快速发展的趋势下， 润滑油添 加剂的市场需求大幅增加， 中国润滑油添加剂行业得以快速发展。 随着中国节能措施日趋严 格， “国六” 排放标准实施日期的逼近， 润滑油添加剂企业不断调整润滑油添加剂产品结构， 加强了对环保型添加剂的开发力度。 目前在单剂数量上， 中国已与发达国家持平， 但在质量 上还存在不小差距， 原因在于中国大多数的本土润滑油添加剂企业缺乏技术创新， 产品单一， 无法根据市场需求及时调整产品结构， 在高端润滑油添加剂领域缺乏与国外润滑油添加剂公 司竞争的产品。 未来， 中国润滑油添加剂行业还需在单剂的制备上不断提高生产工艺， 开发 出具有自主知识产权的单剂产品， 形成强大的市场竞争优势。 在此基础上， 国产润滑油添加 剂产品结构得以进一步完善。 2.4 中国润滑油添加剂行业产业链 中国润滑油添加剂行业产业链由上至下可依次分为上游石油化工行业、 中游润滑油添加 剂行业、下游润滑油行业以及终端市场应用（见图 2-3） ： 13 报告编码19RI0404 图 2-3 中国润滑油添加剂行业产业链分析 来源：头豹研究院编辑整理 2.4.1 上游分析 中国润滑油添加剂行业的上游主要为石油化工行业， 润滑油添加剂所需的生产原材料为 基础油、聚异丁烯、烯烃、重烷基苯、醇类等化工原料。天然石油含有大量化合物，会对润 滑油的颜色、氧化性、抗腐蚀性及热安定性产生影响，必须进行精制加工，从石油中分离出 有害组分，才能得到高性能基础油。基础油的精制方法主要有传统工艺（溶剂精制、溶剂脱 蜡、白土补充精制）以及新式工艺（加氢工艺、异构脱蜡工艺）两大类。传统工艺采用的是 物理方法，效果不佳，生产出的润滑油粘度低、硫含量高、饱和烃含量低，这种方法只适用 于普通润滑油的生产。加氢工艺和异构脱蜡工艺等新式工艺在传统工艺上进行了大幅改进， 在加氢处理和催化剂的参与下， 油品质量得到明显改善， 已成为生产高性能润滑油的主要方 法。 原材料成本在润滑油添加剂生产成本中的占比为 90%，目前来看，化工原料在全球以 及中国的供需处于平衡状态， 供应比较稳定， 价格变动不大。 中国石油化工厂普遍在高端化 工产品上生产能力不强， 对进口产品依赖性高， 而在基础化工产品上则出现了产能过剩的问 题， 产品结构性矛盾突出。 因上游石油化工厂的发展水平决定了单剂以及复合剂的最终性能， 14 报告编码19RI0404 其在整个产业链中具有最强的议价能力。 2.4.2 中游分析 中国润滑油添加剂行业中游的参与主体为润滑油添加剂企业，可分为全球四大剂企业、 国有润滑油添加剂企业以及民营润滑油添加剂企业三大类。 润滑油添加剂行业属于技术密集 型行业， 添加剂特有的配方和生产工艺水平决定了润滑油添加剂企业在行业中地位高低。 全 球四大剂企业（路博润公司、润英联公司、雪佛龙奥伦耐公司、雅富顿公司）在润滑油添加 剂行业拥有悠久的发展历史，具备大规模、综合性生产能力，能够生产主要类别的单剂，既 可为润滑油生产商提供复合剂添加剂的配方， 也可为其提供定制的复合剂。 单剂的生产对化 工工艺的要求苛刻， 而复合剂的生产需要更加苛刻的配制工艺和更大的生产规模， 因此形成 了极高的准入壁垒。 国有润滑油添加剂企业如中国石油天然气集团有限公司 （以下简称 “中 石油” ） 、中国石油化工集团有限公司（以下简称“中石化” ）及其各自的附属公司在坚持了 多年的自主研发和学习、 吸收国外生产工艺后， 添加剂产品种类数量得到迅速提升， 在高端 润滑油添加剂领域已具备较强的竞争实力。 民营润滑油添加剂企业通常只生产几类单剂、 不 生产复合剂， 大多数生产商将单剂销售给具备生产复合剂实力的润滑油添加剂企业用于配制 复合剂，而在其他情况下，直接将添加剂单剂售予润滑油生产商。 整体而言， 全球四大剂公司是中国乃至全球润滑油添加剂市场长期的领导者， 凭借着较 高的配制技术专长， 产品优势明显， 在与下游的润滑油产品生产商的议价中具有优势。 与此 同时， 受益于中国宏观经济的稳步增长， 民营润滑油添加剂企业近年来一直保持着快速增长 势头，正积极从单剂生产商向复合剂生产商转型，不断提升自身议价能力。 15 报告编码19RI0404 2.4.3 下游分析 中国润滑油添加剂行业的下游是润滑油行业及终端市场应用， 鉴于对润滑油的高性能要 求， 生产商需将不同的润滑油添加剂单剂与基础油混合成润滑油添加剂复合剂， 最终制成润 滑油成品。 由于润滑油添加剂技术规格日益提高， 为节省开发成本， 润滑油生产商将大多数 混合和配置工作外包给润滑油添加剂生产商， 因此越来越多的润滑油添加剂生产商开始供应 复合剂。 在所有的润滑油单剂中， 分散剂、 清净剂、 粘度指数改进剂三种单剂的消费量最大， 在总消费量中的占比合计已超过 65%。从终端润滑油添加剂消费结构来看，车用润滑油添 加剂的消费量最大，在总消费量中的占比为 60%左右，以柴机油添加剂和汽油机添加剂为 主；其次是工业用润滑油添加剂，在总消费量中的占比为 25%，以液压油添加剂与齿轮油 添加剂的消费为主； 驱动系用和金属加工用润滑油添加剂在总消费量中的合计占比较小， 为 15%（见图 2-4） 。 图 2-4 中国润滑油添加剂消费结构，2018 年 来源：头豹研究院编辑整理 中国约有 1,200 家润滑油产品生产商，生产规模在万吨以上的约为 200 家，其他多为 规模小的润滑油调合厂。 大型润滑油产品生产商主要为中石油、 中石化及其附属子公司， 为 从源头上提高润滑油品质量， 此类大型润滑油产品生产商逐步将产业链向中游润滑油添加剂 16 报告编码19RI0404 行业延伸， 组建技术中心自主研发单剂和复合剂， 缓解全球四大剂公司在单剂产品方面的供 应制约， 在市场竞争上已具备一定的议价能力。 小型润滑油产品生产商则在单剂和复合剂的 供应上受到较大制约， 润滑油产品质量参差不齐、 以次充好的情况时有发生， 在产业链中处 于弱势地位，议价权不高。 2.5 中国润滑油添加剂行业市场规模 得益于中国机动车保有量的不断增长以及工业制造规模的不断扩大， 润滑油添加剂的需 求量巨大。中国润滑油添加剂需求量已由 2014 年的 78.2 万吨增长至 2018 年的 91.9 万 吨，年复合增长率达到 4.1%，高于全球 1%-2%的平均增速（见图 2-5） 。车用润滑油添加 剂是最大的下游应用领域， 未来中国机动车保有量还将不断增长， 持续为润滑油添加剂的需 求提供驱动力。 此外， 在中国严格的机动车排放管理下， 环保型润滑油添加剂将在未来五年 内成为新的消费热点。预计到 2023 年，中国润滑油添加剂的需求量将达到 113.1 万吨，继 续保持高于全球平均增速的增长。 图 2-5 中国润滑油添加剂需求量，2014-2023 年预测 来源：头豹研究院编辑整理 17 报告编码19RI0404 3 中国润滑油添加剂行业驱动与制约因素 3.1 驱动因素 3.1.1 机动车保有量规模庞大，消费需求旺盛 车用润滑油添加剂是润滑油添加剂的下游消费中占比最大的细分领域，占比为 60%， 一般用于生产汽车发动机润滑油、传动液、齿轮油及刹车油等产品。当前汽车在人们生活、 生产中的作用越来越重要，受燃油效率提高趋势的影响，汽车发动机及传统系统不断改进， 对润滑油性能提出了更高要求。 添加剂能有效改善润滑油的抗氧化安定性、 粘温性、 低温流 动性、抗磨性及抗乳化性，起到提高燃油效率、降低故障率、长期保护发动机和传动系统的 作用。 根据中国公安部交通管理局数据显示， 中国机动车保有量由 2014 年的 2.6 亿辆上升至 2018 年的 3.3 亿辆，年复合增长率达到 5.5%（见图 3-1） 。在中国机动车保有量不断突破 的趋势下， 车用润滑油产品的需求量呈现快速增长态势， 可为中国润滑油添加剂市场的长期 发展提供强大驱动力。 图 3-1 中国机动车保有量，2014-2018 年 来源：公安部交通管理局，头豹研究院编辑整理 18 报告编码19RI0404 3.1.2 高端装备制造业被提升至战略地位，有利于带动整体加剂量的增长 工业用润滑油添加剂在润滑油添加剂的下游消费中的占比为 25%，一般用于生产润滑 脂、工业齿轮油、液压油及涡轮机和循环机油等产品。零件之间的摩擦作用，会对机械部件 产生较大负荷，使用添加剂可有效减缓零件摩擦，减少能源消耗，延长使用周期，提高机械 部件的性能。 润滑油的品质提升对于提高航空航天、 高铁、 重工机械等高端装备的运转效率提高具有 重要意义。以高铁为例，目前中国运营速度最快的高铁是“复兴号”动车组，其运营速度为 350 公里/小时。高铁在高速运行下，齿轮箱的磨损将会加剧，因此必须配备高品质的润滑 油来保护齿轮箱，减少磨损，并承受超高温负荷。从加剂量来看，与汽车领域相比，工业机 械设备领域对润滑油添加剂的需求较少， 即每公斤润滑油使用的添加剂份量相对较少， 大约 在 3%-5%之间。伴随中国宏观经济的稳步增长，工业结构不断调整，高端装备制造业开始 兴起。2015 年，中国国务院在中国制造 2025中提出要大力培育和发展高端装备制造 业，将高端装备制造业的地位上升至国家战略地位，为航空航天、轨道交通、海洋工程及智 能制造行业的长期发展提供了制度保障， 在拉动市场对高性能、 高品质润滑油需求增长的同 时，也将促进工业用润滑油添加剂整体加剂量的提高。 3.1.3 机动车污染物排放标准日趋严格，促使润滑油品质提升 为防治汽车尾气污染， 保护和改善生态环境， 保障人体健康， 全球包括中国在内的国家 及地区趋向于制定更严格的排放标准。 制定汽车排放标准有三大国际标准： 欧洲标准、 美国 标准及日本标准。 中国机动车污染物排放标准主要借鉴于欧洲标准， 中国第一条机动车排放 法规于 20 世纪 90 年代生效。 近年来， 中国机动车保有量不断攀升汽车污染物排放量随之增长， 对大气环境以及人体 19 报告编码19RI0404 健康产生了极大危害。在此背景下，中国机动车污染物排放标准日趋严格。即将实施的“国 六”标准相对于“国五”标准，对污染物排放的限制大幅增加，具体体现在一氧化碳以及总 碳化合物和非甲烷总烃的排放量限制下降 50%，氮氧化物排放量限制加严 42%。 在实施方面， 北京、 上海、 深圳等一线城市比中国其他地区率先全面实施轻型车 “国六” 排放标准（见图 3-2） 。随着“国六”排放标准实施日期的逐渐逼近，设计出可适用于新型 排放控制系统 （如催化转化器和柴油碳微粒滤清器） 的高品质润滑油添加剂成为润滑油添加 剂生产商的主要任务， 如低温分散剂 （可减少发动机在起动驾驶中产生的油泥） 和抗氧化剂 （可适应较高的发动机运行温度） 。机动车污染物排放标准不断提高，促进了润滑油品质的 提升，下游润滑油市场对高品质润滑油添加剂的需求正不断释放。 图 3-2 中国机动车污染物排放标准 来源：环境保护部，头豹研究院编辑整理 3.2 制约因素 3.2.1 本土企业创新能力、资金流量不足 润滑油添加剂行业存在研发技术和资金两大主要壁垒。 具备先进技术的研发部门和经过 技术培训的销售团队对于润滑油添加剂企业的成功具有决定性作用。 由于市场需求呈现出多 20 报告编码19RI0404 样化、定制化的特点，润滑油添加剂企业需要拥有研发经验及设施、独立测试实验室，根据 市场需求不断开发和测试新的添加剂产品。 中国本土大部分润滑油添加剂企业的发展受到了 科研实力不强、创新能力不足的制约，无法及时调整产品结构，仅能生产中低端产品，在高 端润滑油添加剂领域不具备竞争力。这与本土润滑油添加剂企业在产品科研的投入较少有 关，中国具备万吨以上润滑油添加剂生产规模的企业只有 200 家，大部分润滑油添加剂企 业规模较小，资金流量不足以支撑新产品的开发，这也是资金壁垒的体现。 除此之外， 在新产品开始应用前， 润滑油添加剂生产商还需从润滑油生产商处获得供应 商认证和产品认证， 产品认证流程不仅耗时长， 且费用极高， 也是制约中国本土润滑油添加 剂企业发展的一大限制因素。 3.2.2 基础化工发展水平不高，与国外存在较大差距 润滑油添加剂的主要原料为基础油、聚异丁烯、烯烃、重烷基苯、醇类等，都属于基础 化工产品， 主要来自大型石油化工企业。 随着终端消费者对润滑油添加剂品种细分和性能差 异要求越来越高， 润滑油添加剂生产企业在开发润滑油单剂新产品方面正面临着挑战。 单剂 研发的成功率主要取决于国家或地区化学工业的发达程度及化工科技水平的高低。 由于石油 炼化行业对炼化设备、 技术、 专业人才的要求极为严格， 中国目前只有中石油和中石化两家 国企拥有大型生产装置、齐全的原油加工手段及雄厚的生产技术实力。 整体而言， 中国与美国、 日本及欧洲等发达国家和地区在石油加工、 炼化处理技术水平 上存在着明显差距， 体现在高端化