2018一号文件：乡村振兴路线图.pdf
<p>谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 1 证券研究报告 策略 研究 /专题研究 2018 年 02 月 05日 陈亚龙 执业证书编号： S0570517070005 研究员 021-28972238 chenyalonghtsc 曾岩 执业证书编号： S0570516080003 研究员 021-28972096 zengyanhtsc 1策略 : 粤港澳湾区：望成区域经济战略之首 2018.01 2策略 : 强者更强，地产 /金融 /石化低配2018.01 3策略 : 继续消费龙头，扶贫振兴启新星2018.01 2018 一号文件 ： 乡村振兴路 线图 华泰主题风雷系列 2018 一号文件发布， 预计 未来三年是农业政策大年 2018 年 一号文件发布 ， 我们认为，未来三年将成为农业政策大年 。 2 月 4日，新华社发布 2018 年“一号文件” ： 中共中央 、 国务院关于实施乡村振兴战略的意见 （以下简称文件） 。 文件 从乡村振兴的总体要求、目标任务、基本原则等角度对 实施乡村振兴战略进行了全面部署 。乡村振兴三步走战略环环相扣， 到 2020 年 乡村振兴取得重要进展，制度框架和政策体系基本形成 ， 预计 未来三年将是农业政策大年。 文件强调 强化乡村振兴制度性供给 ， 发展多种形式适度规模经营 ，预计全程社会化服务、促进城乡要素自由流动、土地流转等有望成为未来政策重心。 农资企业禀赋优良，有望提供全程社会化服务 我们 认为 产业兴 旺是乡村振兴的基础，而农 村产业兴旺的根本出路是发展现代农业 。同时，我国农业人口较多的现实，要求我国探索一条小农户与现代农业有机 衔接的特色发展模式。 文件 指出，推进农业生产全程社会化服务，帮助小农户节本增效。我们认为，农业生产全程社会化服务，即是向小农户提供从提供播种、施肥 和播洒 农药、收割、农产品 加工和 流通等一整套服务，通过规模化 运营 实现 降低成本。而目前农村缺乏一个提供社会化服务的角色，既有的现代化农资企业具备技术、资本、渠道和网点布局等优势，拥有填补这一空白的禀赋，有望在农业现代化进程中抢占先机。 实现乡村振兴，必须 推动城乡要素自由流动 我们认为，推动城乡要素的自由流动 是实现乡村振兴的关键。 文件 在城乡要素自由流动方面有如下亮点：第一， 长期以来，资金、土地、人才等各种要素单向由农村流入城市， 文件 强调 城乡要素自由流动、平等交换，促进公共资源城乡均衡配置 ；第二， 大力培育 新型职业农民 ， 发展规模化的现代农业是职业农民存在的土壤 ；第三， 明确 农民进城，仍然拥有土地承包权、宅基地使用权、集体收益分配权，城镇化进城有望因此加快。稳步推进土地流转，实现农业产业化、规模化 预计将 是农业的 重要发展方向。 乡村振兴的两大抓手：农业供给侧改革和土地流转 我们认为 农业供给侧改革和土地流转是乡村振兴战略的两大抓手。农业供给侧改革定位于解决我国农业的结构性矛盾，加快推进我国农业现代化（实现规模化和机械化） ； 推进粮食收储制度改革 ， 形成以市场为主导的粮食价格体系 ； 绿色农业是农业供给侧改革的重要内容 ， 体现 绿色生态导向，推动农业农村可持续发展 。 农地改革有望加速推进， 2017 年 12 月中央农村工作会议 提出 ，实施乡村振兴战略， 必须大力推进体制机制创新，乡村振兴制度性供给，完善承包地“三权分置”制度， 完善农民闲置宅基地和闲置农房政策，深入推进农村集体产权制度改革。 乡村振兴顶层设计落定，关注农业现代化投资机会 文件确立乡村振兴战略顶层设计， 2035 年基本实现农业农村现代化，关注三条主线投资机会：首先，全程社会化服务是衔接小农户和现代农业的关键步骤， 现在农资企业拥有天然禀赋优势，建议关注辉隆股份；其次，农地改革有望加快， 绿色农业是重要发展方向，关注北大荒；农业农村到2035 年基本实现现代化，对应农业机械化程度提高，关注星光农机。 风险提示： 乡村振兴政策制订慢于预期，政策实施效果低于预期 。 相关研究 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 2 正文目录 2018 年一号文件落地，聚焦乡村振兴 . 3 乡村振兴上升到国家战略，“三农”事业进入新时代 . 3 乡村振兴战略成为今年一号文件主题 . 4 农业供给侧改革，乡村振兴战略的核心 . 6 我国农业发展的主要矛盾转变为结构性矛盾 . 6 农业供给侧改革之一：加快推进农业现代化 . 6 农业供给侧改革之二：粮食收储制改革 . 7 农业供给侧改革之三：绿色农业 . 9 土地制度改革：“三权分置” +土地流转 . 10 乡村振兴战略推进，“三权分置”政策延伸至宅基地 . 10 政策催化，土地流转迎来发展机遇 . 11 图表目录 图表 1： 乡村振兴战略“五位一体”总体布局 . 3 图表 2： 实施乡村振兴战略的目标任务 . 4 图表 3： 历年中央一号文件及主题内容 . 5 图表 4： 我国农业发展的主要矛盾转变为结构性矛盾 . 6 图表 5： 2013 年国内外重要农作物生产成本对比（单位：元 /亩） . 6 图表 6： 中国与国外农业就业人员占比 . 7 图表 7： 我国农业就业人员（单位：万人） . 7 图表 8： 我国农业机械总动力（单位：万千瓦） . 7 图表 9： 我国机耕面积及增长率（单位：千公顷） . 7 图表 10： 关于粮食收储制度改革的相关政策文件 . 8 图表 11： 随着收储制度改革的推进，粮食流通领域正在发生深刻变化 . 8 图表 12： 近两年关于绿色农业的相关政策文件 . 9 图表 13： 农地“三权分置”改革制度推进过程 . 10 图表 14： 2017-2021 五年计划租赁住宅供地计划及占比 . 11 图表 15： 中国土地改革历程：全面禁止 有条件流转 全面流转改革预期 . 11 图表 16： 中国农业用地土地流转面积呈逐年递增趋势 . 11 图表 17： 此前企业流转土地规模长期被压制 . 12 图表 18： 土地流转主要政策进展 . 12 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 3 2018 年 一号文件 落地，聚焦乡村振兴 乡村振兴上升到国家战略，“三农”事业进入新时代 2017 年 10 月 18 日，习近平总书记在党的十九大报告中首次提出实施乡村振兴战略，这是城乡发展思路的重大战略性转变，也是“三农”工作一系列方针政策的继承和发展。此后， 2017 年 12 月 28 日在北京举行了中央农村工作会议，会议对乡村振兴战略的重要政策进行了深入的研究，并且对 2018 年和今后一个时期的农业农村工作进行了全面部署。此次 会议出席人员级别之高，实为历年之最，中共中央总书记、国家主席、中央军委主席习近平，中共中央政治局常委、国务院总理李克强，国务院副总理张高丽，中共中央政治局常委栗战书、汪洋、王沪宁、赵乐际、韩正出席会议。而 2015 年和 2016 年均是由中共中央政治局常委、国务院副总理汪洋出席会议并讲话； 2014 年，则是由中共中央政治局常委、国务院总理李克强出席会议并做重要讲话，中共中央政治局常委、国务院副总理张高丽出席会议。 我们认为， 如此高级别的会议，乡村振兴上升到国家战略层面。 乡村振兴战略的实施意义重大，影响深远。 我们认 为， “三农”问题是关乎国计民生的根本问题，而实施乡村振兴战略有助于从根本上解决“三农”问题：实施乡村振兴战略，能够加快农业现代化进程，实现“农业强”；能够进一步增加农民收入，实现“农民富”；能够推动农村经济社会发展，实现“农村美”。同时，实施乡村振兴战略也是全面建成小康社会、开启全面建设社会主义现代化国家新征程的必然要求，只有通过乡村振兴战略补齐农业农村发展的短板，实现农业农村现代化，才能走完全面建设小康社会的“最后一公里”。 图表 1： 乡村振兴战略 “五位一体”总体布局 资料来源： 2017 年 中央农村工作会议 ，华泰证券研究所 此外， 2017 年中央农村工作会议提出了实施乡村振兴战略的目标任务和基本原则，制定了实施乡村振兴战略“三步走”时间表，到 2020 年，基本形成制度框架和政策体系； 2035年，基本实现农业农村现代化； 2050 年，乡村全面振兴，全面实现农业强、农村美、农民富。我们认为，乡村振兴战略有望成为未来一段时期内我国农业农村发展的核心战略，2018 年 或 将成为农业大年 。 产业兴旺生态宜居乡风文明治理有效生活富裕 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 4 图表 2： 实施乡村振兴战略的目标任务 资料来源： 2017 年 中央农村工作会议 ，华泰证券研究所 乡村 振兴战略 成为今年一号文件主题 中央一号文件中聚焦的主题 ，往往是国家当前重点关注和亟须解决的问题，从 1982 年以来，一号文件连续多年聚焦“三农”问题。 1982 年到 1986 年， 连续 5 个一号文件对农村改革和农业发展作出具体部署，确立了家庭承包经营的地位； 2004 年到 2017 年，连续14 年将“三农”问题放在全年工作的重中之重，从农民增收、新农村建设、农业现代化、农业供给侧改革等多个角度解决“三农”问题。随着乡村振兴战略的提出，今年的一号文件 又 以乡村振兴战略为主题，并且 重点关注 农业供给侧改革以及土地制度改革 等方面 。 乡村振兴取得重要进展制度框架和政策体系基本形成2020年乡村振兴取得决定性进展农业农村现代化基本实现2035年乡村全面振兴农业强、农村美、农民富全面实现2050年 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 5 图表 3： 历年中央 一号文件及主题内容 时间 政策 文件 主题内容 1982 年 全国农村工作会议纪要 突破 僵化体制 ， 指出包产到户 、 包干到户或大包干都是社会主义生产责任制 ， 是社会主义农业经济的组成部分 1983 年 当前农村经济政策的若干问题 联产承包制是伟大创造 ，从理论上说明了家庭联产承包责任制是在党的领导下中国农民的未打算创造，是马克思主义农业合作化理论在我国实践中的新发展 1984 年 关于一九八四农村工作的通知 强调继续稳定和完善联产承包责任制，规定土地承包期一般应在 15 年以上，生产周期长的和开发性的项目，承包期应当更长一些 1985 年 关于进一步活跃农村经济的十项政策 扩大市场调节力度 ， 取消 30 年来农副产品统购派购制度，对粮、棉等少数重要产品采取国家计划合同收购的新政策 1986 年 关于一九八六年农村工作的部署 农业是国民经济基础 ， 进一步摆正农业在国民经济中的地位 ，在肯定原有的一靠政策、二靠科学的同时，强调增加投入。 2004 年 中共中央国务院关于促进农民增加收入若干政策的意见 坚持“多予、少取、放活”的方针，调整农业结构，扩大农民就业，加快科技进步，深化农村改革，增加农业投入，强化对农业支持保护，力争实现农民收入较快增长，尽快扭转城乡居民收入差距不断扩大的趋势。 2005 年 中共中央国务院关于进一步加强农村工作提高农业综合生产能力若干政策的意见 坚持“多予少 取放活”的方针，稳定、完善和强化各项支农政策，加强农业基础设施建设，加快农业科技进步，提高农业综合生产能力。 2006 年 中共中央国务院关于推进社会主义新农村建设的若干意见 统筹城乡经济社会发展，扎实推进社会主义新农村建设，推进现代农业建设，强化社会主义新农村建设的产业支撑，促进农民持续增收，夯实社会主义新农村建设的经济基础，加强农村基础设施建设，改善社会主义新农村建设的物质条件。 2007 年 中共中央国务院关于积极发展现代农业扎实推进社会主义新农村建设的若干意见 切实加大农业投入，积极推进现代农业建设，强化农村公共服务，深化农村综合改革，促进粮食稳定发展、农民持续增收、农村更加和谐，确保新农村建设取得新的进展，巩固和发展农业农村的好形势。 2008 年 中共中央国务院关于切实加强农业基础建设进一步促进农业发展农民增收的若干意见 加快构建强化农业基础的长效机制；切实保障主要农产品基本供给；突出抓好农业基础设施建设；着力强化农业科技和服务体系基本支撑；逐步提高农村基本公共服务水平；稳定完善农村基本经营制度和深化农村改革；扎实推进农村基层组织建设；加强和改善党对“三农”工作的领导。 2009 年 中共中央国务院关于 2009 年促进农业稳定发展农民持续增收的若干意见 提出 28 点措施促进农业发展与农民增收，其中包括较大幅度增加农业补贴，建立土地承包经营权流转市场，鼓励部分省推行省直管县体制，实施一村一名大学生计划等 。 2010 年 中共中央国务院关于加大统筹城乡发展力度进一步夯实农业农村发展基础的若干意见 把统筹城乡发展作为全面建设小康社会的根本要求，把改善农村民生作为调整国民收入分配格局的重要内容，把扩大农村需求作为拉动内需的关键举措，把发展现代农业作为转变经济发展方式的重大任务，把建设社会主义新农村和推进城镇化作为保持经济平稳较快发展的持久动力， 2011 年 中共中央 国务院关于加快水利改革发展的决定 力争通过 5 年到 10 年努力，从根本上扭转水利建设明显滞后的局面。到 2020 年，基本建成防洪抗旱减灾体系；基本建成水资源合理配置和高效利用体系；基本建成水资源保护和河湖健康保障体系；基本建成有利于水利科学发展的制度体系。 2012 年 关于加快推进农业科技创新持续增强农产品供给保障能力的若干意见 推进农业科技创新 ，把农业科技摆上更加突出的位置，持续加大财政用于“三农”支出以及国家固定资产投资对农业农村的投入，持续加大农业科技投入。 2013 年 关于加快发展现代农业进一步增强农村发展活力的若干意见 着力构建新型农业经营体系 ， 加快推进征地制度改革 ， 提高农民在土地增值收益中的分配比例 ， 确保被征地农民生活水平有提高 、 长远生计有保障 。 2014 年 关于全面深化农村改革加快推进农业现代化的若干意见 健全城乡发展一体化体制机制 ， 坚决破除体制机制弊端 ， 坚持农业基础地位不动摇 ， 加快推进农业现代化 。 健全城乡发展一体化体制机制 、 推进城乡基本公共服务均等化等等 。 2015 年 关于加大改革创新力度加快农业现代化建设的若干意见 按照稳粮增收、提质增效、创新驱动的总要求，继续全面深化农村改革，全面推进农村法治建设，推动新型工业化、信息化、城镇化和农业现代化同步发展，努力在提高粮食生产能力上挖掘新潜力，在优化农业结构上开辟新途径，在转变农业发展方式上寻求新突破，在促进农民增收上获得新成效，在建设新农村上迈出新步伐，为经济社会持续健康发展提供有力支撑。 2016 年 关于落实发展新理念加快农业现代化实现全面小康目标的若干意见 把坚持农民主体地位、增进农民福祉作为农村一切工作的出发点和落脚点，用发展新理念破解“三农”新难题，厚植农业农村发展优势，加大创新驱动力度，推进农业供给侧结构性改革，加快转变农业发展方式，保持农业稳定发展和农民持续增收，走产出高效、产品安全、资源节约、环境友好的农业现代化道路，推动新型城镇化与新农村建设双轮驱动、互促共进，让广大农民平等参与现代化进程、共同分享现代化成果。 2017 年 关于深入推进农业供给侧结构性改革加快培育农业农村发展新动能的若干意见 推进农业供给侧结构性改革，要在确保国家粮食安全的基 础上，紧紧围绕市场需求变化，以增加农民收入、保障有效供给为主要目标，以提高农业供给质量为主攻方向，以体制改革和机制创新为根本途径，优化农业产业体系、生产体系、经营体系，提高土地产出率、资源利用率、劳动生产率，促进农业农村发展由过度依赖资源消耗、主要满足量的需求，向追求绿色生态可持续、更加注重满足质的需求转变。 资料来源：国务院，华泰证券研究所 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 6 农业供给侧改革，乡村振兴战略的核心 我国农业发展的主要矛盾转变为结构性矛盾 2017 年 11 月 18 日， 中央农村工作领导小组办公室主任 韩俊在第五届中国粮食与食品安全战略峰会上表示，“深入推进农业供给侧结构性改革是实施乡村振兴战略必须要着力推进的一项重要任务”。 由于当前形势下， 我国农业发展的主要矛盾已经从总量不足转向结构性矛盾，具体表现为：供需结构性失衡、生产资源结构性配置不合理（土地）、生产成本高且效率 低下 、国内外价格倒挂、环境破坏等等。农业供给侧改革是解决结构性矛盾的良方 ，因此我们认为农业供给侧改革在乡村振兴战略中占据核心位置， 2018 年一号文件也 重点关注 了 这一方面。 图表 4： 我国农业发展的主要矛盾转变为结构性矛盾 资料来源： 中国中央农村工作会议 ， 华泰证券研究所 农业供给侧改革之一：加快推进农业现代化 我国农业生产长期以来以家庭为单位，土地规模小并且较为分散，只能进行分散化经营。后果就是，农村生产设备落后，先进的农业机械难以推广， 很多情况下仍 单纯依靠人力劳动进行生产，导致生产成本偏高的同时抵抗自然灾害的能力低下。 图表 5： 2013 年 国内外重要农作物生产成本对比（单位：元 /亩） 作物 国家 人工成本 土地成本 间接费用 总成本 水稻 中国 489.31 193.28 18.84 1151.11 美国 75.03 219.8 193.54 1059.37 小麦 中国 343.78 153.85 9.77 914.71 美国 19.97 64.99 102.71 318.36 欧盟 116.41 55.21 136.82 690.08 玉米 中国 455.37 196.96 9.66 1012.04 美国 28.08 171.14 128.31 690.58 大豆 中国 200.95 220.68 11.24 625.9 美国 21.17 157.1 114.93 476.93 巴西 17.15 58.38 76.43 440.98 棉花 中国 1359.84 252.31 27.39 2177.5 美国 44.89 88.32 180.38 820.13 资料来源：农业贸易促进中心，华泰证券研究所 同时 ， 我国农村老龄化和空心化的趋势不断加深 ， 农村劳动力供给不足 。 长久以来 ， 我国农业生产模式以精耕细作的小农经济为主 ， 因而需要大量的农业 人口。 我国农业就业人员占总就业的比重一直处于较高水平 ， 据国家统计局， 2008 年这一数据为 39.6%，而同期美国和日本分别为 1.5%和 3.8%，并且世界农业就业人员占比在 2005 年也仅为 35.02%。总量不足 结构性矛盾 供需结构性失衡 生产资源结构性配置不合理（ 土地 ） 生产成本高且效率地下 国内外价格倒挂 环境破坏 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 7 然而，随着城镇化的不断推进，以及农村青壮年劳动力向城镇转移，我国农业就业人员总数近年来呈直线下降的趋势，农业产业面临着农村空心化的问题。同时，随着农村青壮年劳动力进城务工，留守在农村进行农业生产的劳动力整体年龄偏高，导致我国农业产业也面临着严重的农村老龄化问题。 国家统计局数据显示， 1996 年第一次全国农业普查时，我国 50 岁以上农业从业人员比重仅为 18.1%， 2006 年第二次农业普查时这一数字已经上升到 32.5%，而在 2016 年第三次农业普查，年龄在 55 岁以上的农业从业人员比重就已经达到 33.6%。 图表 6： 中国与国外农业就业人员占比 图表 7： 我国农业就业人员（单位：万人） 资料来源： 劳动力市场主要指标数据库 ，华泰证券研究所 资料来源： Wind，华泰证券研究所 我们认为 推进农业现代化 是巩固提升我国粮食产能，保障国家粮食安全和重要农产品供应并提高农产品供给体系质量和效率的关键 ，在当前形势下更显得刻不容缓 。 在 美国，农业就业人员占比长年低于 2%，这得益于其较高的农业规模化程度以及机械化程度。相比之下， 我国农业 就业人口占比虽然逐年下滑，但依然保持较高的比重 ， 原因在于我国 农业 现代化水平较低。我们认为，农业供给侧改革的核心要求就是提效降本，加快推进农业现代化将是必经之路。 图表 8： 我国农业机械总动力（单位：万千瓦） 图表 9： 我国机耕面积及增长率（单位：千公顷） 资料来源： Wind，华泰证券研究所 资料来源： Wind，华泰证券研究所 农业供给侧改革之 二 ： 粮食收储制改革 粮食收储制度改革 ， 概括而言就是市场定价、价补分离 ，让稻谷、小麦等农产品价格由市场决定，从而使得 农产品价格能真正反映市场供求变化 ，并形成以市场为主导的粮食价格体系，促进农产品的有效供给。 我们认为 ，粮食收储制度的改革，是农业供给侧改革的重要内容。 1 月 22 日， 2018 年全国粮食流通工作会议在北京召开，会议决定 2018 年将深化粮食收储制度改革，让收储价格更好反映市场供求。国家粮食局局长张务锋在会上表示，当前我国粮食收储制度改革取得新成效，今年将积极稳妥推进粮食收储制度改革。 0%20%40%60%80%1980198219841986198819901992199419961998200020022004200620082010中国农业就业人员占比美国农业就业人员占比日本农业就业人员占比05,00010,00015,00020,00025,00030,00035,00040,0002000200120022003200420052006200720082009201020112012201320142015-15%-10%-5%0%5%10%020,00040,00060,00080,000100,000120,00020062007200820092010201120122013201420152016拥有量 :农业机械总动力 :全国 同比增长0%1%2%3%4%5%6%7%90,00095,000100,000105,000110,000115,000120,000125,0002010 2011 2012 2013 2014 2015农业机械化作业 :机耕面积 :全国 同比增长 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 8 图表 10： 关于粮食收储制度改革的相关政策文件 时间 政策 文件 主要 内容 2012 年 国家政策性粮食出库管理暂行办法 直属库委托非直属库承担国家政策性粮食收储任务，应当与其签订国家政策性粮食仓储合同，明确出库义务和责任。国家政策性粮食仓储合同样本的具体内容由中储粮总公司统一规定，报国家粮食行政管理部门备案。 2013 年 国家粮食局关于做好 2013 年粮食质量安全重点工作的通知 各级粮食部门对纳入本层级监管的粮食经营者，要加强质量安全督导，督促企业强化内部管理，健全质量安全管控体系，保障质量安全投入。 2013 年底前，督促所有规模以上粮食收储经营企业设置质量安全管理机构，明确分管负责人和直接责任人，细化责任与要求。 2014 年 国务院关于建立健全粮食安全省长责任制的若干意见 组织实施粮食收储供应安全保障工程，将粮食仓储物流设施作为重要农业基础设施抓紧建设。创新投融资方式，引导社会资本积极参与，尽快建成与本地区粮食收储规模和保障供应要求相匹配，布局合理、功能齐全的仓储物流体系。加快粮食“危仓老库”维修改造。支持种粮大户和农民合作社建设带有烘干设备的储粮设施。建立国有粮食仓储物流设施保护制度。 2015 年 粮食收储供应安全保障工程建设规划（ 2015 2020 年） 实施粮食收储供应安全保障工程（以下简称“粮安工 程”），是贯彻落实党中央、国务院关于新形势下保障国家粮食安全重大决策部署和国务院关于建立健全粮食安全省长责任制的若干意见要求，各地区、各部门要统一思想，高度重视，全面提升粮食收储供应安全保障能力，守住“种粮卖得出、吃粮买得到”粮食流通工作底线，保持粮食供求基本平衡和价格基本稳定，促进粮食增产农民增收和粮食流通现代化，确保国家粮食安全。 2016 年 国家粮食局关于加快推进粮食行业供给侧结构性改革的指导意见 完善粮食收储体制机制。改革完善粮食收储制度。继续执行并完善稻谷、小麦最低收购价政策，积极稳妥推进玉米收储制度改革。理顺粮食价格形成机制，使价格真正成为反映市场供求的“晴雨表”。建立健全生产者补贴制度，切实保护好农民种粮积极性。 2017 年 国务院办公厅关于加快推进农业供给侧结构性改革大力发展粮食产业经济的意见 适应粮食收储制度改革和农业适度规模经营的需要，整合仓储设施资源，建设一批专业化、市场化的粮食产后服务中心，为农户提供粮食“五代”（代清理、代干燥、代储存、代加工、代销售）服务，推进农户科学储粮行 动，促进粮食提质减损和农民增收。（财政部、国家粮食局、国家发展改革委等负责） 资料来源：国务院，华泰证券研究所 随着 粮食收储政策的不断落地， 我国粮食收储制度改革取得了较为良好的进展 。 根据 2018年全国粮食流通工作会议上透露的消息，目前我国玉米收储制度改革效果超过预期，玉米市场价格机制已经形成，稻谷和小麦最低收购价政策也已调整完善。同时， 2017 年全国粮食统一竞价交易系统进一步完善，粮食库存消化加快推进，尤其是玉米库存相较历史最高点下降了 28%。 此外，随着粮食收储制度改革的推进，粮食流通在收购方式、价格形成、操作主题、监管等方面正在发生深刻的变化。 图表 11： 随着收储制度改革的推进，粮食流通领域正在发生深刻变化 资料来源： 国家粮食局， 华泰证券研究所 收购方式 政策性收购主导 市场化收购常态价格形成 以托市价格为参照 市场形成价格机制操作主体 单一政策执行主体 多元市场主体共同参 与监管和服务 主要面向行业特别是 国有企业 全社会粮食流通和各 类市场主体 策略 研究 /专题研究 | 2018 年 02 月 05 日 谨请参阅尾页重要声明及华泰证券股票和行业评级标准 9 根据 张务锋在会上的发言， 2018 年国家将积极稳妥推进粮食收储制度改革，进一步巩固放大玉米收储制度改革成效。而作为口粮的稻谷因库存多、产业链条短、消费弹性小，成为当前库存消化的重点和难点， 我们认为， 今年有望在这方面加大改革力度，进一步积极有序推进。 农业供给侧改革之 三 ： 绿色农业 绿色农业 是农业供给侧改革的重要内容 ， 指的是 将农业生产和环境保护协调起来，在促进农业发展、增加农户收入的同时保护环境、保证农产品的绿色无污染的农业发展类型 。 2017年 9 月 30 日发布的关于创新体制机制推进农业绿色发展的意见，明确了推进农业绿色发展的总体要求、基本原则、目标任务和保障措施，从资源利用、产地环境、生态系统、绿色供给能力四个方面将总体目标细化为 2020 年的具体目标和 2030 年的远景目标。 在 2017 年 12 月 29 日中央农村工作会议上，习近平总书记 在乡村振兴战略中强调 “坚持绿色生态导向，推动农业农村可持续发展”， 体现了中央对绿色农业的高度重视。 图表 12： 近两年 关于 绿色农业 的相关政策文件 时间 政策 文件 主要 内容 2017/9/30 关于创新体制机制推进农业绿色发展的意见 资源利用更加节约高效。到 2020 年，严守 18.65 亿亩耕地红线，全国耕地质量平均比 2015 年提高 0.5 个等级，农田灌溉水有效利用系数提高到 0.55 以上。到 2030 年，全国耕地质量水平和农业用水效率进一步提高。绿色供给能力明显提升。到 2020 年，全国粮食（谷物）综合生产能力稳定在 5.5 亿吨以上，农产品质量安全水平和品牌农产品占比明显提升，休闲农业和乡村旅游加快发展。到 2030 年，农产品供给更加优质安全，农业生态服务能力进一步提高。 2017/2/6 关于推进农业供给侧结构性改革的实施意见 推进绿色发展，增强农业可持续发展能力 ： 全面提升农产品质量安全水平 ， 坚持质量兴农，实施农业标准化战略，突出优质、安全、绿色导向 。 健全农产品质量安全标准体系，新制定农药残留标准 1000 项、兽药残留标准 100 项。大力推进农业标准化生产，加快制定农业标准化生产评价办法，开展特色农产品标准化生产示范，建设一批地理标志农产品和原产地保护基地，新创建一批畜禽水产健康养殖场、热作标准化生产示范园 。 2017/2/5 中共中央 国务院关于深入推进农业供给侧结构性改革 加快培育农业农村发展新动能的若干意见 推行绿色生产方式，增强农业可持续发展能力 ： 推进农业清洁生产 ， 深入推进化肥农药零增长行动，开展有机肥替代化肥试点，促进农业节本增效 ； 大规模实施农业节水工程 ， 把农业节水作为方向性、战略性大事来抓，加快完善国家支持农业节水政策体系 ；集中治理农业环境突出问题 ， 实施耕地、草原、河湖休养生息规划； 加强重大生态工程建设 ， 推进山水林田湖整体保护、系统修复、综合治理，加快构建国家生态安全屏障。 2016/12/19 建立以绿色生态为导向的农业补贴制度改革方案 要求有关部门和地方政府紧紧围绕统筹推进“五位一体”总体布局和 协调推进“四个全面”战略布局，牢固树立创新、协调、绿色、开放、共享的发展理念，围绕保障粮食等主要农产品供给安全、农民稳定增收和农业生态环境保护等目标，推进农业供给侧结构性改革，完善农业补贴政策，到 2020 年，基本建成以绿色生态为导向、促进农业资源合理利用与生态环境保护的农业补贴政策体系和激励约束机制，进一步提高农业补贴政策的精准性、指向性和实效性，促进农业可持续发展，加快农业现代化进程，实现农业强、农民富、农村美 。 2016/12/7 国务院办公厅关于建立统一的绿色产品标准、认证、标识体系的意见 按照统一目录、统一标准、统一评价、统一标识的方针，将现有环保、节能、节水、循环、低碳、再生、有机等产品整合为绿色产品，到 2020 年，初步建立系统科学、开放融合、指标先进、权威统一的绿色产品标准、认证、标识体系，健全法律法规和配套政策，实现一类产品、一个标准、一个清单、一次认证、一个标识的体系整合目标。绿色产品评价范围逐步覆盖生态环境影响大、消费需求旺、产业关联性强、社会关注度高、国际贸易量大的产品领域及类别，绿色产品市场认可度和国际影响力不断扩大，绿色产品市场份额和质量效益大幅提升，绿色产品供给与需求失衡现 状有效扭转，消费者的获得感显著增强。 资料来源：国务院 、农业部 ，华泰证券研究所 </p>
