1 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 2019 年医疗健康领域最吸金行业总结与展望 分析师：黄婉霓、戴辰婧 2019 年 11 月 概览标签： 医疗投资，免疫治疗，基因检测，体外诊断 概览摘要：医疗健康直接关系人民生死，是社会平稳发展的重要保证，因此一直是社会关注 的焦点与资本青睐的热点。 过去五年， 中国医疗健康领域投融资事件数整体呈波动上升的趋 势。然而，受 2018 至 2019 年经济下行、资本寒冬的影响，2019 年医疗健康投资整体呈 现小幅度降温的趋势， 投资者决策更加谨慎， 医疗健康领域的创业公司融资难度可能会有所 增大。 整体投资难度加大，投资更为谨慎 2017 年，在国家加速医改及医疗控费的背景下，投资者趋于谨慎，投融资事件数下滑。2018 年，投融资 事件数触底反弹， 医疗器械行业成为最主要的发展动力。 2019 年前三季度， 中国医疗健康领域共发生投融 资事件 499 起，据此预测，2019 年全年中国医疗健康领域投融资事件数将达 665 起，较 2018 年出现较 明显下滑。短期来看，谨慎投资仍将是医疗健康领域投融资的主旋律。 生物技术和制药领域引领 2019 年医疗健康领域投资 从融资项目细分领域角度看， 2019 年中国医疗健康领域投资趋势与全球投资趋势基本保持一致， 生物技术 和制药领域热度最高。截至 2019 年前三季度，生物技术和制药领域的投融资事件高达 172 件，占中国医 疗健康领域投融资事件总数的 34.5%，投融总额达 300.0 亿元人民币，占中国医疗健康投融资总金额的 48.9%。免疫疗法、细胞疗法、靶向治疗、基因技术等生物技术和制药行业是最受关注的投融资赛道。 医疗改革持续影响未来医疗健康行业投资 随着 2019 年深化医疗卫生体制改革任务的进行，2020 年医药行业在政策影响下将呈现以下趋势： （1）终 端市场增长减速； （2）高端仿制药和创新药领域的投入加大，产业升级加速； （3）企业营销模式变革。 赛道推荐： 免疫治疗 基因检测 体外诊断 报告提供的任何内容（包括但不限于数据、文字、图表、图像等）均系头豹研究院独有的高度机密性文件（在报告中另行标明出处者除外）。未经头豹研究院事先书面许可，任何人不得以任 何方式擅自复制、再造、传播、出版、引用、改编、汇编本报告内容，若有违反上述约定的行为发生，头豹研究院保留采取法律措施，追究相关人员责任的权利。头豹研究院开展的所有商业 活动均使用“头豹研究院”或“头豹”的商号、商标，头豹研究院无任何前述名称之外的其他分支机构，也未授权或聘用其他任何第三方代表头豹研究院开展商业活动。 2 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 目录 1 方法论 . 6 1.1 研究方法 . 6 1.2 名词解释 . 7 2 2019 年医疗健康领域投融资情况回顾与总结 . 9 2.1 2019 年全球医疗健康领域投融资情况回顾 . 9 2.2 2019 年中国医疗健康领域投融资情况回顾 . 16 2.3 2019 年中国医疗健康领域投融资情况总结 . 23 3 2020 年中国医疗健康领域投融资情况展望 . 24 3.1 中国医疗健康领域宏观环境分析 . 24 3.1.1 中国医疗健康领域政策环境 . 24 3.1.2 社会环境分析 . 26 3.2 中国医疗健康领域热点行业投融资情况分析与预测 . 37 3.2.1 生物医药行业投融资情况分析与预测 . 37 3.2.2 医疗器械行业投融资情况分析与预测 . 43 3 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 图表目录 图 2-1 全球医疗健康领域投融资事件数，2014-2019 年预测 . 9 图 2-2 全球医疗健康领域投融资总额，2014-2019 年预测 . 9 图 2-3 全球医疗健康领域平均融资额，2014-2019 年 . 10 图 2-4 全球医疗健康领域投融资事件轮次分布，2019 年前三季度 . 10 图 2-5 全球医疗健康领域细分行业投融资金额及事件数，2019 年 . 11 图 2-6 全球医疗健康领域细分行业投融资事件数量占比分布，2019 年 . 12 图 2-7 全球医疗健康领域细分领域投融资金额占比分布，2019 年 . 13 图 2-8 全球医疗健康领域代表性融资事件，2019 年 . 13 图 2-9 全球医疗健康领域代表投资机构及投资事件数，2019 年 . 16 图 2-10 中国医疗健康领域投融资事件数，2014-2019 年预测 . 17 图 2-11 中国医疗健康领域投融资总额，2014-2019 年预测 . 17 图 2-12 中国医疗健康领域平均融资额，2014-2019 年 . 18 图 2-13 中国医疗健康领域投融资事件轮次分布，2019 年前三季度. 18 图 2-14 中国医疗健康领域投融资事件地域分布，2019 年前三季度. 20 图 2-15 中国医疗健康领域细分行业投融资金额及事件数，2019 年. 20 图 2-16 中国医疗健康领域细分行业投融资事件数量占比分布，2019 年 . 21 图 2-17 中国医疗健康领域细分领域投融资金额占比分布，2019 年. 21 图 3-1 医疗健康领域政策发布数量统计，2019 年 . 24 图 3-2 中国卫生医疗机构诊疗人次，2014-2019 年（1-7 月） . 26 图 3-3 中国 60 岁及以上人口数量及人口占比，2014-2018 年 . 27 图 3-4 中国城镇人口数量及城镇化率，2014-2018 年 . 27 4 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 图 3-5 中国居民健康素养水平，2014-2018 年 . 28 图 3-6 中国居民人均可支配收入、 人均消费支出及人均医疗保健消费支出占比， 2014- 2018 年 . 29 图 3-7 中国医疗控费与医保目录扩容相关政策 . 30 图 3-8 中国医疗卫生机构数量，2014-2018 年 . 31 图 3-9 中国医疗卫生机构床位数，2014-2018 年 . 31 图 3-10 中国医疗卫生人员数量，2014-2018 年 . 32 图 3-11 中国医疗机构平均住院日，2014-2018 年 . 32 图 3-12 三级公立医院急性心肌梗死住院患者死亡率，2014-2017 年 . 33 图 3-13 三级公立医院颅、脑手术死亡率，2014-2017 年 . 33 图 3-14 中国微创介入医疗器械行业市场规模（根据销售端统计） ，2014-2013 年预 测 . 35 图 3-15 中国医用内窥镜行业市场规模（根据销售端统计） ，2014-2013 年预测 . 35 图 3-16 中国冠心病介入手术量，2014-2018 年 . 36 图 3-17 中国医疗健康行业生物制药领域投融资轮次事件数量占比分布，2018-2019 年 . 37 图 3-18 中国医疗健康行业生物制药领域投融资轮次金额占比分布，2018-2019 年. 38 图 3-19 2019 年中国生物技术和制药行业 3 亿元及以上重点投融资事件（节选） ，截 至前三季度 . 38 图 3-20 燃石医学融资情况 . 40 图 3-21 康方生物融资情况 . 41 5 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 图 3-22 康方生物在研药物 . 42 图 3-23 中国医疗器械行业投融资事件轮次分布，2019 年前三季度. 45 图 3-24 中国医疗器械行业投融资事件金额分布，2018-2019 年前三季度 . 45 图 3-25 2019 年中国医疗器械行业亿元及以上重点投融资事件（节选） ，截至 11 月 20 日 . 46 图 3-26 融智生物融资历程 . 47 图 3-27 融智生物产品 . 48 图 3-28 博恩登特融资历程 . 49 图 3-29 博恩登特产品 . 49 图 3-30 普通 CBCT 去伪影技术与博恩登特伯爵智能 CBCT 去伪影技术对比 . 50 图 3-31 归创医疗融资历程 . 51 图 3-32 归创医疗产品 . 51 图 3-33 中国第三方病理诊断中心行业市场规模（按业务量计） ，2014-2023 年预测. 53 图 3-34 中国基层医疗卫生机构数量，2014-2018 年 . 53 6 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 1 方法论 1.1 研究方法 头豹研究院布局中国市场， 深入研究 10 大产业， 54 个垂直产业的市场变化， 已经积累 了近 50 万产业研究样本，完成近 10,000 多个独立的研究咨询项目。 研究院依托中国活跃的经济环境，从医疗健康、产业投资、生物技术、医疗器械等 领域着手，研究内容覆盖整个产业的发展周期，伴随着产业中企业的创立，发展， 扩张， 到企业走向上市及上市后的成熟期， 研究院的各产业研究员探索和评估产业 中多变的产业模式，企业的商业模式和运营模式，以专业的视野解读产业的沿革。 研究院融合传统与新型的研究方法， 采用自主研发的算法， 结合产业交叉的大数据， 以多元化的调研方法， 挖掘定量数据背后的逻辑， 分析定性内容背后的观点， 客观 和真实地阐述产业的现状， 前瞻性地预测产业未来的发展趋势， 在研究院的每一份 研究报告中，完整地呈现产业的过去，现在和未来。 研究院密切关注产业发展最新动向，报告内容及数据会随着产业发展、技术革新、 竞争格局变化、政策法规颁布、市场调研深入，保持不断更新与优化。 研究院秉承匠心研究， 砥砺前行的宗旨， 从战略的角度分析产业， 从执行的层面阅 读产业，为每一个产业的报告阅读者提供值得品鉴的研究报告。 头豹研究院本次研究于 2019 年 11 月完成。 7 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 1.2 名词解释 CBCT： Cone Beam Computer Tomography， 锥形束投照电子计算机断层扫描设备， X 线发生器以较低射线量围绕投照体做环形数字式投照， 然后将围绕投照体多次数字投 照后所获得的数据在计算机中重组并获得三维图像的设备。 “分级诊疗” ：2015 年 9 月 8 日，国务院办公厅发布关于推进分级诊疗制度建设的 指导意见 ，指出按照疾病的轻重缓急及治疗的难易程度进行分级，不同级别的医疗机 构承担不同疾病的治疗，逐步实现从全科到专业化的医疗过程。 “多点执业” ：符合条件的执业医师经卫生行政部门注册后，可受聘在两个以上医疗机 构执业。 免疫细胞：参与免疫应答或与免疫应答相关的细胞，是人体免疫系统的重要组成部分。 IL-2： Interleukin-2， 免疫系统中的一类细胞生长因子， 能调控免疫系统白血球的细胞 活性，促进淋巴细胞生长、增殖和分化。 实体瘤：通过 X 摄片、CT 扫描、B 超等体格检查手段，可以触诊的有形肿块，包括食 道癌、胃癌、肺癌、直肠癌、乳腺癌、子宫癌等。 免疫检查点抑制剂：Immune Checkpoint Inhibitors，通过抑制肿瘤细胞，激活免疫 细胞，杀伤肿瘤细胞的药物，包括 CTLA-4 抑制剂与 PD-1、PD-L1 抑制剂等，在黑色 素瘤、肾癌、膀胱癌等多种恶性肿瘤治疗中显现疗效。 FDA：Food and Drug Administration，美国食品药品监督管理局由美国国会即联邦 政府授权， 是美国专门从事食品与药品管理的最高执法机关， 亦是国际医疗审核权威机 构。 8 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 IND： Investigational New Drug， 临床研究申请， 新药在被用于人体临床试验之前， 申请者必须向 FDA 递交新药研究申请 IND，主要目的是向 FDA 提供数据证明该药物 具备用于早期临床试验的合理性与安全性。 基因检测：又称基因测序，通过采集人体血液或唾液中的基因（DNA） ，分析测定基因 全序列，预测罹患疾病概率的技术。 “4+7”带量采购：2018 年 11 月 15 日，以上海为代表的 11 个试点地区委派代表组 成的联合采购办公室发布了4+7 城市药品集中采购文件 ，其中规定“化学药品新注 册分类批准的仿制药品目录， 经联采办会议通过以及咨询专家， 确定采购品种 （指定规 格）及约定采购量”。 “两票制” ：药品从药厂卖到一级经销商开一次发票，经销商卖到医院再开一次发票， 以“两票”替代目前常见的七票、八票，减少流通环节的层层盘剥，并且每个品种的一 级经销商不得超过 2 个。 9 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 2 2019 年医疗健康领域投融资情况回顾与总结 2.1 2019 年全球医疗健康领域投融资情况回顾 医疗健康直接关系人民生死， 是社会平稳发展的重要保证， 因此一直是社会关注的焦点 与资本青睐的热点。 过去五年， 全球医疗健康领域投融资事件数整体呈波动上升趋势。 2018 年，全球医疗健康领域共发生投融资事件 1,958 起，达历年最高水平。2019 年前三季度， 全球医疗健康领域共发生投融资事件 1,193 起，据此预测，2019 年全年全球医疗健康领域 投融资事件数将达 1,590 起，较 2018 年有一定下滑（见图 2-1） 。导致这一现象的原因是 投资者决策更加谨慎，医疗健康领域的创业公司融资难度将有所增大。 图 2-1 全球医疗健康领域投融资事件数，2014-2019 年预测 来源：头豹研究院编辑整理 过去五年， 全球医疗健康领域虽然投融资事件数出现波动， 但投融资总额呈持续上升趋 势。 2019 年前三季度， 全球医疗健康领域投融资总额达 261.3 亿美元， 据此预测， 2019 年 投融资总额可能维持在与 2018 年相当的水平（见 图 2-2 ） 。投融资总额未能继续增长同样也反映出投资者决策逐渐回归理性。 图 2-2 全球医疗健康领域投融资总额，2014-2019 年预测 10 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 2019 年已发生投融资事件的平均融资额达 2014 年以来最高水平 （见图 2-3） 。 投资者 虽然更加谨慎， 但也更愿意为优质标的投入更多金额， 医疗健康领域企业仍然具备较强 “吸 金”能力。 图 2-3 全球医疗健康领域平均融资额，2014-2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 从投融资事件轮次分布来看， 2019 年 A 轮的投融资事件数量在医疗健康领域处于最高 水平（见图 2-4） 。项目进入 A 轮，说明其已具备一定的运营数据与较高的成长性。相比 2014 年种子/天使轮的投融资事件数量处于最高水平，医疗健康领域投资趋于成熟。 图 2-4 全球医疗健康领域投融资事件轮次分布，2019 年前三季度 11 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 从融资项目细分领域角度看，2019 年，全球医疗健康投资领域中，生物技术和制药领 域热度最高（见 图 2-5） 。 截至 2019 年 11 月， 融资生物技术和制药领域的投融资事件高达 437 件， 占 全球医疗健康领域投融资事件数量的 37.7%（见图 2-6） ，投融总额达 948.9 亿元人民币， 占全球医疗健康投融资事件数量的 51.9%（见图 2-6） 。免疫疗法、细胞疗法、靶向治疗、 基因技术等成为生物技术和制药领域最受关注的投融资赛道。 图 2-5 全球医疗健康领域细分行业投融资金额及事件数，2019 年 12 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 图 2-6 全球医疗健康领域细分行业投融资事件数量占比分布，2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 13 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 图 2-7 全球医疗健康领域细分领域投融资金额占比分布，2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 居于全球医疗健康领域投融资热度第二位的是医疗器械行业，投融资事件数量为 277 件， 占总投资数量的 23.9%， 金额达到 277.8 亿元人民币， 金额仅为整体投融资金额的 15.2%。 第三位是医疗科技行业，投融资事件数量为 160 件，金额达到 208.7 亿元人民币。在众多 细分行业中， 属于交叉领域的企业数目逐年增多， 如医疗器械行业和医疗科技行业交叉领域 等， 此类企业旨在通过人工智能、 机器学习等手段提高创新医疗等研发效率和癌症筛查的精 确性，如 Freenome 和 Recursion Pharmaceuticals 等。 2019 年全球医疗健康领域代表性投融资事件亦主要集中在生物技术和制药领域（见 图 2-8 ） 。 图 2-8 全球医疗健康领域代表性融资事件，2019 年 14 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 单次融资金额超过 2.0 亿美元的案例包括： （1）ADC Therapeutics 完成 E 轮 2.76 亿美元融资：致力于多种血液癌症和实体肿 瘤的治疗的生物制药企业 ADC Therapeutics E 轮融资近 3 亿美元。ADC Therapeutics 成 立于 2011 年，总部位于瑞士，临床研究实验室遍及美国和欧洲，致力专注研发针对血液系 统恶性肿瘤和实体肿瘤的专有抗体药物偶联物。 该公司的项目 ADCT-402 （Loncastuximab Tesirine）用于复发或难治性弥漫大 B 细胞淋巴瘤（DLBCL） ，正在开展 II 期研究，计划在 2020 年下半年向 FDA 递交 BLA 申请，作为这种特殊血癌的单药疗法； （2） Anthos Therapeutics 完成 2.5 亿美元融资： Anthos Therapeutics 于 2019 年 2 月获得黑石生命科学（Blackstone Life Sciences）2.5 亿美元的投资，该公司专注于为心 血管疾病患者开发新一代靶向治疗药物，并拥有诺华公司靶向药 MAA868 授权； 15 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 （3）Sana Biotechnology 完成 2.19 亿美元融资：Sana Biotechnology 是一家专 注于工程化细胞治疗的生物技术公司，其核心竞争力包括：大规模体外生产细胞的能力： 可用于替换身体中受损或丢失的细胞；细胞重新编程能力：将包括 DNA、RNA、或蛋白 在内的不同分子递送到体内特定细胞， 从而对细胞进行重新编程； 免疫学专长： 使同种异 体细胞或递送载体不会被免疫系统识别的免疫学专长；可控的基因和蛋白表达系统。 单次融资金额在 1.2-2.0 亿美元的案例包括： （1） 关注免疫疗法、 再生医学和基因疗法生物技术公司 ElevateBio 完成 1.5 亿美元 A 轮融资； （2）专注于创新基因疗法开发的 Arvelle Therapeutics 获 1.8 亿美元 A 轮融资； （3） 专注于研究细胞疗法治疗癌症的 Lyell Immunopharma 完成 1.79 亿美元融资等。 从投机机构角度看，2019 年投资医疗健康领域项目数量最多的投资机构为专注于医疗 健康领域成长型公司的风险投资机构 Alexandria Venture Investment，截至前三季度，该 机构投资事件数量为 34 起，超过居于第二位的 RA Capital 14 起。居于第三位的是投资数 量达 18 起的 GI 投资机构， 其次是 Perspective Investments 投资管理、 OrbiMed Advisors 均以 17 起投资项目紧随其后（见 图 2-9） 。 16 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 图 2-9 全球医疗健康领域代表投资机构及投资事件数，2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 2.2 2019 年中国医疗健康领域投融资情况回顾 2014 年以来，中国政府对医疗健康领域改革与探索的步伐加快，利好政策频出，在政 策的支持下，中国医疗健康领域投融资事件数快速上升。2017 年，在国家加速医改及医疗 控费的背景下，投资者趋于谨慎，投融资事件数下滑。2018 年，投融资事件数触底反弹， 医疗器械行业成为最主要的发展动力。2019 年前三季度，中国医疗健康领域共发生投融资 17 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 事件 499 起， 据此预测， 2019 年全年中国医疗健康领域投融资事件数将达 665 起， 较 2018 年出现较明显下滑（见 图 2-10） 。短期来看，谨慎投资仍将是医疗健康领域投融资的主旋律。 图 2-10 中国医疗健康领域投融资事件数，2014-2019 年预测 来源：头豹研究院编辑整理 与全球趋势类似， 过去五年， 中国医疗健康领域虽然投融资事件数出现波动， 但投融资 总额呈持续上升趋势。2019 年前三季度，中国医疗健康领域投融资总额达 614.1 亿元人民 币，据此预测，2019 年中国医疗健康领域投融资总额将达 818.9 亿元人民币，较 2018 年 出现回落（见图 2-11） 。投融资总额回落同样反映出投资者决策逐渐回归理性。 图 2-11 中国医疗健康领域投融资总额，2014-2019 年预测 18 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 中国 2019 年已发生投融资事件的平均融资额达 2014 年以来最高水平（见图 2-12） ， 在投资日趋理性的大环境下，中国医疗健康领域企业仍具备较强“吸金”能力。 图 2-12 中国医疗健康领域平均融资额，2014-2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 从投融资事件轮次分布来看，2019 年股权融资阶段的投融资事件数量在医疗健康领域 处于最高水平， 其次是 A 轮阶段， 种子/天使轮投资事件数量占比不足 10% （见图 2-13） 。 中国医疗健康领域投资逐渐趋于成熟阶段。 图 2-13 中国医疗健康领域投融资事件轮次分布，2019 年前三季度 19 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 从投融资事件地域分布来看，2019 年中国医疗健康领域投融资事件主要分布在上海、 北京、广东、江苏、浙江五个省市。四川、湖北、山东、安徽、湖南、天津等位于环渤海、 川渝及中部地区的省市也是医疗健康领域投融资较为活跃的地区（见 图 2-14） 。这些地区背靠优质的医疗健康教育资源，汇集大量医疗健康领域企业，并逐 渐形成规模庞大的医疗健康产业园区， 充分发挥园区内企业协同作用， 提升园区内企业整体 实力。例如上海张江药谷，已入驻医疗健康领域企业数量超过 400 家，再鼎医药、华领医 药等一直以来颇受资本青睐的企业均将总部设立于此。 可以预见， 上述省市未来仍将是中国 20 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 医疗健康领域投融资最活跃的地区。 图 2-14 中国医疗健康领域投融资事件地域分布，2019 年前三季度 来源：头豹研究院编辑整理 从融资项目细分领域角度看，2019 年中国医疗健康领域投资趋势与全球投资趋势基本 保持一致，生物技术和制药领域热度最高（见 图 2-15） 。截至 2019 年 11 月，生物技术和制药领域的投融资事件高达 172 件，占中 国医疗健康领域投融资事件总数的 34.5%（见 图 2-15） ，投融总额达 300.0 亿元人民币，占中国医疗健康投融资总金额的 48.9%（见 图 2-17） 。免疫疗法、细胞疗法、靶向治疗、基因技术等生物技术和制药行业是最受关 注的投融资赛道。 图 2-15 中国医疗健康领域细分行业投融资金额及事件数，2019 年 21 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 图 2-16 中国医疗健康领域细分行业投融资事件数量占比分布，2019 年 来源：头豹研究院编辑整理 图 2-17 中国医疗健康领域细分领域投融资金额占比分布，2019 年 22 此文件为内部工作稿，仅供内部使用 报告编码19RI0872 来源：头豹研究院编辑整理 医疗健康领域投融资热度居于第二位的是医疗器械领域，投融资事件数量为 97 件，占 总投资数量的 19.4%（见 图 2-17） ，金额达到 90.0 亿元人民币，金额仅为整体投融资金额的 14.7%。第三位和第四 位分别是医疗科技和医疗信息化领域的项目，两者表现相近，投融资事件数量分别为 64 件 和 56 件，金额分别为 58.0 和 50.0 亿元人民币。中国医疗健康行业同样具有交叉领域企业 数目逐年增多趋势， 不仅包括医疗器械领域和医疗科技交叉领域， 也包括医疗信息化和医疗 科技的交叉领域。医疗信息化和医疗科技交叉的类型企业顺应中